OTC: GRBMF - Grupo Bimbo, S.A.B. de C.V.

Доходность за полгода: +9%
Сектор: Consumer Staples

Отчетность Grupo Bimbo, S.A.B. de C.V.

Капитализация

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Капитализация, млрд $							10.11	10.27	8.74	7.97	13.72	20.88		22.94
Выручка, млрд $	133.71	173.14	176.04	187.05	219.19	252.14	267.52	288.27	291.93	331.05	348.89	394.62	4 217.12	24.33
Чистая прибыль, млрд $	5.66	2.03	4.4	3.52	5.17	5.9	4.63	5.81	6.32	9.11	15.92	21.1	279.9	0.9418
EV, млрд $							97.21	92.53	89.16	83.93	19.03	27.43	511.06	135.9
EBIT, млрд $								480.33	500.98	636.79	709.34	3.17	2.56	2.6
EBITDA, млрд $			12.9	12.82	17.03	27.54	26.58	28.84	34.46	42.01	50.18	50.07	650.99	3.75
FCF, млрд $	8.37	6.54	4.13	10.08	7.45	9.88	7.15	4.98	15.01	29.78	24.41	9.38	195.64	-11.15
Операционный денежный поток, млрд $								412.67	538.53	872.75	937.68	38.85	607.29	26.27
Баланс стоимость, млрд $								1 567.33	1 392.33	1 665.13	1 989.01	124.11	109.78	111.82
Операционная прибыль, млрд $	11.15	9.54	13.14	13.48	17.94	21.98	21.5	25.18	25.14	29.78	36.97	57.55	486.45	2.6
Операционные расходы, млрд $			162.57	171.38	200.96	230.16	246.02	263.09	266.79	301.27	6 389.32	341.16	3 730.67	9.23
CAPEX, млрд $	6.37	7.22	7.26	8.24	10.66	13.2	13.97	16.01	13.51	14.1	21.37	29.47	302.7	37.42

	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Выручка, млрд $	74.4	86.41	85.8	84.78	79.14	83.79	88.18	97.44	93.32	96.43	102.82	109	99.57	100.37	5.77	6.11
Чистая прибыль, млрд $	0.2929	2.87	3.87	3.46	4.37	3.36	4.35	5.39	4.84	6.08	6.03	15	4.47	4.3	0.2432	0.1955
EV, млрд $									1 868.89	2 034.5	2 196.12	432.39	492.86	30.3	29.02	9.23
EBIT, млрд $									190.03	205.16	221.55	1.429	0.4944	0.5276	0.5527	0.6226
EBITDA, млрд $	6.27	12.49	13.56	13.39	13.44	11.16	12.67	14.44	13.91	13.38	17.01	16.52	14.04	14.92	0.8193	0.9381
FCF, млрд $	4.02	8.09	8.41	6.24	5.05	5.85	5.21	2.78	2.05	2.03	6.14	-3.44	-3.93	-4.11	0.1065	-2.85
Операционный денежный поток, млрд $									138.62	298.18	298.61	7.94	2.57	0.3425	0.6231	11.41
Баланс стоимость, млрд $									1 994.55	1 991.3	2 060.04	124.11	109.78	6.03	6.36	6.49
Операционная прибыль, млрд $	6.39	10.96	11.11	11.51	7.83	10.62	9.87	11.24	5.82	8.4	13.23	8	1.33	3.37	0.5668	0.6226
Операционные расходы, млрд $									1 675.91	1 723.39	1 833.06	82.87	91.35	2.39	2.41	2.54
CAPEX, млрд $	3.5	4.3	4.04	4.51	3.77	2.98	4.01	4.56	4.28	4.45	4.59	4.79	4.53	4.59	0.5166	14.25

Бухгалтерский баланс

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Наличность, млрд	7.22	7.58	6.25	9.27	11.15	7.33	5.98	6.56
Short Term Investments		0.4619	8.85			0.1166
Total Receivables		510.38	494.69	546.74	556.55	21.6	33.84	34.34
Товарно материальные запасы		9.34	9.82	10.89	280.84	16.99	17.8	18.06
Амортизация, млрд			15.78	18.79	19.5	1.0628	1.1349	1.1519
Total Current Assets		882.12	834.56	1 006.54	1 094.08	63.47	59.92	60.81
Чистые активы, млрд		882.12	834.56	1 006.54	1 094.08	63.47	58.1	63.47
Активы, млрд	259.25	263.32	279.08	307.65	6 916.25	347.76	338.2	359.33
Short Term Debt		1.3183	102.12	11.93	217.64	6.44	19	19.29
Long Term Debt			1 534.48	1 683.35	1 684.41	77.62		77.62
Задолженность, млрд	182.23	178.74	200.77	219.64	4 834.94	220.16	224.95	244.1
Чистый долг, млрд		1 617.92	1 518.57	1 510.93	1 722.86	71.74	86.56	134.6
Долг, млрд	94.31	89.85	86.67	85.23	120.15	130.33	139.08	141.16

	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Наличность, млрд	25.44	10.34	12.03	9.27	11.32	11.91	11.15	8.75	9.1	6.77	7.33	12.31	5.98	6.49	0.3633	0.3809
Short Term Investments									38.02	41.95	30.26	0.1166	1.21	0.0747	0.0984
Total Receivables									542.16	570.71	624.57	21.6	21.78	1.2343	2.07	1.9947
Товарно материальные запасы									272.92	311	324.2	16.99	17.02	1.0267	0.9881	1.0491
Амортизация, млрд											5.38	0.2922	0.2633	0.2668	0.2666	0.3155
Total Current Assets									1 233.17	1 257.17	1 318.77	63.47	58.1	3.45	3.52	3.53
Чистые активы, млрд									1 233.17	1 257.17	1 318.77	63.47	58.1
Активы, млрд									6 708.3	6 816.86	7 124.1	347.76	338.2	19.38	20.12	20.87
Short Term Debt									127.59	203.2	126.7	6.44	18.26	1.5422	1.6896	1.1202
Long Term Debt									1 680.27	1 680	1 880.94	77.62	74.27	4.62	4.87
Задолженность, млрд									4 622.55	4 735.92	4 983.88	220.16	224.95	13.18	13.57	14.18
Чистый долг, млрд									1 627.14	1 747.04	1 860.12	71.74	86.56	7.01	7.46	7.82
Долг, млрд	65.37	60.14	63.79	61.27	78.47	72.03	76.53	80.76	76.08	86.64	89.46	89.73	94.94	94.55	7.82	8.2

Акция

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
EPS	1.04	0.43	0.94	0.75	1.3	1.25	0.98	1.24	1.36	2	3.55	0.25	63.13		0.213
Цена акции ао		2.23	2.61	3.05	2.77	2.74	2.15	2.19	1.88	1.75	2.18	5.2	5.6	4.5	4.26
Число акций ао, млн							4703	4689	4651	4552	4487	4448	269.09		269.09
FCF/акцию								20.94	61.26	131.04	111.72	2.12	44.13		-41.44

	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
EPS	0	0.57	0.79	0.64	0.91	0.7	0.95	1.08	1	1.38	1.37	6.82	0.91	0.89	0.0552	0.0449
FCF/акцию									14.08	11.83	33.86	-0.8692	-0.6961	-0.406	0.4161	-10.73

Эффективность

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
ROE, %	11.58	4.36	9.75	7.28	9.41	9.05	6.42	7.62	8.24	11.57	17.6	22.53	239.34		1.578	20.80
ROA, %	4.43	1.46	3.24	2.25	2.74	2.65	1.84	2.22	2.33	3.11	4.93	6.84	81.61		0.495	7.96
ROIC, %	7.78	4.42	7.18	5.94	6.86	6.82	5.31	6.26	6.1	7.58	9.83				9.74	12.20
ROS, %			7.65	8.38	8.31	10.92	8.12	8.47	9.09	9.67	9.67	5.35	11.77	3.87	3.87	10.23
ROCE, %								11.38	11.82	12.99	13.48	21.11	0.9637		0.9637	19.28
Рентаб EBITDA, %			7.33	6.85	7.77	8.74	9.94	10	11.81	12.69	10.2	9.43	15.44		15.4	25.57
Чистая рентаб, %	8.3	5.5	7.5	7.2	8.2	8.7	8	8.7	8.6	9	10.6	5.45	6.64		3.87	10.23
Operation Margin, %			7.65	8.38	8.31	8.72	8.04	8.73	8.61	9	9		14.43	10.69	10.69	17.91
Чистая процентная маржа, %	3.99	1.17	2.5	1.88	2.36	2.34	1.73	2.01	2.16	2.75	4.56				4.5	11.08

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
ROE, %					4.72	6.39	6.14	1.7032	0.3096	0.4732	1.1766	2.97	20.80
ROA, %					1.3023	1.8271	1.751	0.8095	1.1797	1.1773	1.2314	0.9392	7.96
ROCE, %					3.74	3.98	4.26	0.6223	0.3121	0.5987	3.85	4.19	19.28
Рентаб EBITDA, %	16.98	13.32	14.37	14.82	14.91	13.88	16.54	15.16	14.1	14.86	14.21	15.36	25.57
Чистая рентаб, %					4.79	6.37	5.9	27.81	4.06	3.94	4.22	3.2	10.23

Коэффициенты

Отчетность Годовая Квартальная

	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
P/S	0.9	1.1	1	1.1	0.9	0.8	0.6	0.5	0.6	0.8	1.09	0.1007		0.0532	1.95
P/BV	3.5	4.2	3.9	3.9	3.4	3.1	2.3	2	2.2	3.1	4.18	3.75		0.0112	3.16
P/E	78.1	59.2	35.8	47.8	37.2	47.6	46.7	21.9	24.4	19.8	20.4	1.5166		1.3743	38.61
P/FCF		2.76	1.01	1.35	0.91	1.19	1.34	0.48	0.3	0.37		2.45	-2.06	-2.06	24.18
E/P		34.47	30.32	45.06	65.17	50.29	73.27	85.56	99.12	79.95		2.04	0.0411	0.0411	0.04
EV/EBITDA		6.51	5.68	4.04	3.75	3.66	3.21	2.59	2	0.39	0.47	0.7851		36.26	8.20
EV/S												1.0845	5.59	5.59
Debt/EBITDA						3.55	3.12	2.51	2.03	2.35	1.5565	1.7782	37.64	37.64	1.99
Netdebt/Ebitda		5.52	4.77	3.37	3.34	4.07	3.74	3.04	2.28	2.28		1.0045	35.89	35.89	1.27
Debt/Ratio		0.65	0.7	0.69	0.69	0.7	0.68	0.72	0.71	0.71		0.3652	0.3928	0.3928	0.30
Debt/Equity		1.91	2.44	2.34	2.38	2.5	2.24	2.72	2.62	2.62		2	2.22	2.22	1.49
Debt/Net Income												2.71	149.88	149.88	9.37
Бета										0.1	0.14	-0.0569	-1.7103	-1.7103	0.25
Индекс Альтмана		2.11	1.74	1.75	1.75	1.65	1.72	1.64	1.7	1.6926	1.9909	7.33	7.11	7.11	57.18

	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
P/S	0.0321	0.0375	0.0429	0.0606	0.0964	0.1679	0.915	0.053	1.95
P/BV	0.1159	0.1381	0.157	2.83	3.59	3.76	3.29	0.1905	3.16
P/E	0.7131	0.7266	0.7806	0.9916	1.4519	2.49	8.8	1.3773	38.61
EV/EBITDA	1.8136	1.8392	1.8824	0.4787	0.7571	1.4045	7.09	2.69	8.20
Debt/EBITDA			8.33	3.82	9.22	9.29	9.55	8.74	1.99

Дивиденды

Отчетность Годовая Квартальная

	2002	2003	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Див.выплата, млрд																32.37	39.71	48.39	94.96	6.88	29.51		29.51
Дивиденд	0.0056	0.0052	0.0184	0.0063	0.014	0.0092	0.471	0.46	0.5	1.1	0.15	0.17			0.24	0.29	0.002	0.45	0.002	1	0.07	0.004	0.004
Див доход, ао, %	1.5775	1.2761	2.3	0.6904	0.63	0.4941	43.81	27.46	23.53	27.23	5.75	5.41	6.3	5.94	11.16	13.27		25.71		29.21	1.29	0.0542	0.0542	1.99
Дивиденды / прибыль, %											34.9	24.5				32.2	28.34	29.8	26.7	31.4	13.74	10.54	434.06	115.64

	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Див.выплата, млрд	6.33	12.93	12.95	3.23	0.3954	0.2072	0.00092	0.0161
Дивиденды / прибыль, %	7.13	10.47	10.61	10.69	9.77	90.18	0.3782	8.23	115.64

Остальное

Отчетность Годовая Квартальная

	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	7.59	10.57	7.7	7.64	0.74	7.53		0.0451
Расходы на обслуживание долга	140.23	9.01	7.46	7.26	7.13	75.18		0.6089
Всего задолженность	48.75	54.62	61.27
Персонал, чел				130558	137542	141000	146910

Investing Port

OTC: GRBMF - Grupo Bimbo, S.A.B. de C.V.

Отчетность Grupo Bimbo, S.A.B. de C.V.

Капитализация

Бухгалтерский баланс

Акция

Эффективность

Коэффициенты

Дивиденды

Остальное