💡Разбираем новые облигации #Совкомбанк Лизинга

Совкомбанк Лизинг планирует выпустить облигации с плавающим купоном. Объём выпуска — 5 млрд рублей. Купонный период — 30 дней.

❗
❗️Ориентир по ставке купона — до 20,5% годовых (до +2,5% годовых к ключевой ставке)*.

Срок обращения — 3 года.

⏰ Сбор заявок продлится до 14:30 20 августа (мск).

Облигации серии БО-П07 будут включены во второй уровень листинга на Мосбирже.

🔵 Что это за компания?

#Совкомбанк Лизинг работает с 2008 года, входит в ТОП-10 лизинговых компаний России по объёму нового бизнеса в 2023 и ТОП-12 по объёму лизингового портфеля.

📈 За последний год лизинговый портфель #Совкомбанк Лизинга вырос вдвое – до 64 млрд рублей. Собственный капитал – 8,3 млрд рублей.

Работает во всех регионах России. Обслуживает более 17 тысяч клиентов, в основном – малые и средние предприятия.

👍 Преимущества эмитента

1️⃣ #Совкомбанк Лизинг является стратегически значимой компанией для материнского холдинга – Группы #Совкомбанк. Компания регулярно получает финансирование и вливание капитала: 1 млрд рублей в 2022 году, 0,5 млрд рублей —в 2023-м.

2️⃣ Высокая диверсификация лизингового портфеля на крупных клиентах. На десять крупнейших лизингополучателей приходится всего 12% портфеля.

3️⃣ 74% портфеля — высоколиквидные автотранспортные активы (грузовые коммерческие и легковые автомобили).

4️⃣ Низкая доля проблемных и неработающих лизинговых активов — около 2-4%.

5️⃣ У компании стабильно высокая рентабельность даже в период экономических спадов.

❗Риски бизнеса

1️⃣ #Рост ключевой ставки может привести к снижению маржинальности.

2️⃣ Темпы роста лизингового портфеля компании могут замедлиться из-за негативных тенденций в экономике, которые ограничивают спрос на коммерческий транспорт и спецтехнику.

3️⃣ Достаточно высокие значение показателя Чистый долг/Капитал — 7х, но это не страшно, потому что основная часть банковского долга предоставлена #Совкомбанком.

📍Принять участие можно в приложении «#Совкомбанк Инвестиц.

📍Принять участие можно в приложении «#Совкомбанк Инвестиции».

*Размер ставки купона является ориентировочный (на 09.08.2024), согласно предварительным параметрам размещения облигации ориентир по ставке купона равен сумме доходов за каждый день купонного периода исходя из Ключевой ставки Банка России + спред не выше 250 б».

*Размер ставки купона является ориентировочный (на 09.08.2024), согласно предварительным параметрам размещения облигации ориентир по ставке купона равен сумме доходов за каждый день купонного периода исходя из Ключевой ставки Банка России + спред не выше 250 б. п.

@sovcombanki п.

@sovcombankinvest