Ответ в банковской отчетности не по отдельным банкам, а по всей банковской системе России. Данные выходят с задержкой в 3-4 месяца, но общий профиль понятен.
5 трлн рублей составили процентные доходы банков в 1кв24 vs 2.68 трлн в 1кв23, однако доходы от кредитов составили 3.61 трлн руб (2.36 трлн руб корпоративные + 1.26 трлн руб по физлицам) в 1кв24 vs 2 трлн годом ранее (1.12 + 0.81 трлн руб соответственно).
В 1кв24 средняя ключевая ставка была ровно 16%, а в 1кв23 – 7.5%. По факту процентные расходы нефинансового сектора по кредитам выросли в 1.8 раза и примерно 70% в структуре прироста обеспечило увеличение стоимости кредитов.
Учитывая прирост кредитного портфеля и проникающее воздействие высоких ставок (новые кредиты + рефинансирование старых), процентные платежи по кредитам в пользу банков (население и бизнес) в 2кв24 могут составить около 4-4.1 трлн руб (7.7 трлн за 1П24) и около 9 трлн за 2П24.
Ожидаемая нагрузка на нефинансовый сектор РФ (только банковские кредиты) может составить 16.7 трлн в 2024 vs 10 трлн в 2023 и 8 трлн в 2022 по собственным расчетам на основе банковской отчетности.
Физлица получили почти 1 трлн процентного дохода в 1кв24 по депозитам vs 0.41 трлн годом ранее, а корпоративные клиенты – 1.33 трлн vs 0.5 трлн в 1кв23.
Ожидаемый доход физлиц от депозитов составит до 5 трлн в 2024 vs 2 трлн в 2023 и 2.1 трлн в 2022 и около 6 трлн по корпоративных клиентам в 2024 vs 2.9 трлн в 2023 и 2.2 трлн в 2022.
Получается, что потенциальный процентный доход нефинансового сектора (без учета государства) может достичь 11 трлн в 2024 vs 4.9 трлн в 2023 и 4.3 трлн в 2022, а процентные расходы экономики в пользу банков.
Выдержит ли экономика процентные расходы почти 17 трлн? Ведь нужно понимать, что кредиты берут в основном физлица с низкой платежеспособностью, низкими доходами, а среди бизнеса обычно компании с низкой маржинальностью или агрессивной стратегией развития. Риски неплатежей очевидно повышаются.
По инфляции в США завтра подробности...
