NASDAQ: AKAN - Akanda Corp.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Ключевая ставка
Excess Key Rate — Желаемое превышение ключевой ставки
EPS = -7.16
CAGR EPS = 60.78%
Key Rate = 0.0458
Excess Key Rate = 2
Price = 0.7985 + (0.7985 * 60.78% / 100) = 1.28

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = -0.0317
Ebitda Yield = 0.4131
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Расходы на обслуживание долга
Debt - Долг
Weight Debt - Вес капитализации относительно долга
Weight Cost Debt - Вес долга относительно капитализации
Tax - Налог
Interest Expense = 0.000256
Debt = 0.004
Market Cap = 0.0025
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.0025 / (0.0025 + 0.004) = 0.3847
Weight Cost Debt = 100% - 0.3847 = 0.6153
Tax = 0.21
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — определяет меру риска акции (актива) по отношению к рынку и показывает чувствительность изменения доходности акции по отношению к изменению доходности рынка. Коэффициент бета может быть рассчитан не только для отдельной акции, но также и для инвестиционного портфеля.
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
k(f) = 2.6
β = -6.59
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.6 + -6.59 * 5.94 + 0 = -0.3653
WACC = (0.000256 / 0.004) * (100% - 0.3847) * (1 - 0.21) + -0.3653 + 0.3847 = 4.89
Terminal Value = Discount (-0.0317 * (1 + 0.4131) / (4.89 - 0.4131)) = -0.0969
Company Value = ∑ (-0.0317 / (1 + 4.89) ^ 5) = -0.0751
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.0969 + -0.0751) / 4510000 = -38.13

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -0.0017
FCF Yield = 0.0199
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Расходы на обслуживание долга
Debt - Долг
Weight Debt - Вес капитализации относительно долга
Weight Cost Debt - Вес долга относительно капитализации
Tax - Налог
Interest Expense = 0.000256
Debt = 0.004
Market Cap = 0.0025
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.0025 / (0.0025 + 0.004) = 0.3847
Weight Cost Debt = 100% - 0.3847 = 0.6153
Tax = 0.21
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — определяет меру риска акции (актива) по отношению к рынку и показывает чувствительность изменения доходности акции по отношению к изменению доходности рынка. Коэффициент бета может быть рассчитан не только для отдельной акции, но также и для инвестиционного портфеля.
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
k(f) = 2.6
β = -6.59
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.6 + -6.59 * 5.94 + 0 = -0.3653
WACC = (0.000256 / 0.004) * (100% - 0.3847) * (1 - 0.21) + -0.3653 + 0.3847 = 4.89
Terminal Value = Discount (-0.0017 * (1 + 0.0199) / (4.89 - 0.0199)) = -0.046
Company Value = ∑ (-0.0017 / (1 + 4.89) ^ 5) = -0.0069
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.046 + -0.0069) / 4510000 = -11.72