NASDAQ: EVTV - Envirotech Vehicles, Inc.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Ключевая ставка
Excess Key Rate — Желаемое превышение ключевой ставки
EPS = -0.8421
CAGR EPS = 552.86%
Key Rate = 0.0483
Excess Key Rate = 2
Price = 1.71 + (1.71 * 552.86% / 100) = 11.13

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = -0.0054
Ebitda Yield = -0.0645
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Расходы на обслуживание долга
Debt - Долг
Weight Debt - Вес капитализации относительно долга
Weight Cost Debt - Вес долга относительно капитализации
Tax - Налог
Interest Expense = 0
Debt = 0.000571
Market Cap = 0
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0 / (0 + 0.000571) = 0
Weight Cost Debt = 100% - 0 = 1
Tax = 0.21
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — определяет меру риска акции (актива) по отношению к рынку и показывает чувствительность изменения доходности акции по отношению к изменению доходности рынка. Коэффициент бета может быть рассчитан не только для отдельной акции, но также и для инвестиционного портфеля.
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
k(f) = 2.44
β = 4.15
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.44 + 4.15 * 5.94 + 0 = 0.2711
WACC = (0 / 0.000571) * (100% - 0) * (1 - 0.21) + 0.2711 + 0 = 0
Terminal Value = Discount (-0.0054 * (1 + -0.0645) / (0 - -0.0645)) = -0.0778
Company Value = ∑ (-0.0054 / (1 + 0) ^ 5) = -0.0308
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.0778 + -0.0308) / 14990000 = -7.24

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -0.004
FCF Yield = -0.0114
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Расходы на обслуживание долга
Debt - Долг
Weight Debt - Вес капитализации относительно долга
Weight Cost Debt - Вес долга относительно капитализации
Tax - Налог
Interest Expense = 0
Debt = 0.000571
Market Cap = 0
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0 / (0 + 0.000571) = 0
Weight Cost Debt = 100% - 0 = 1
Tax = 0.21
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — определяет меру риска акции (актива) по отношению к рынку и показывает чувствительность изменения доходности акции по отношению к изменению доходности рынка. Коэффициент бета может быть рассчитан не только для отдельной акции, но также и для инвестиционного портфеля.
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
k(f) = 2.44
β = 4.15
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.44 + 4.15 * 5.94 + 0 = 0.2711
WACC = (0 / 0.000571) * (100% - 0) * (1 - 0.21) + 0.2711 + 0 = 0
Terminal Value = Discount (-0.004 * (1 + -0.0114) / (0 - -0.0114)) = -0.3499
Company Value = ∑ (-0.004 / (1 + 0) ^ 5) = -0.0207
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.3499 + -0.0207) / 14990000 = -24.72