OTC: WHTCF - WELL Health Technologies Corp.

Price = EPS * (1 + CAGR EPS) / (Key Rate * Excess Key Rate)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Ключевая ставка
Excess Key Rate — Желаемое превышение ключевой ставки
EPS = 0.000257
CAGR EPS = 14.91%
Key Rate = 0.0483
Excess Key Rate = 2
Price = 0.000257 * (1 + 14.91%) / (0.0483 * 2) = 0.0031

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 1.1
Ebitda Yield = 0.7155
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Расходы на обслуживание долга
Debt - Долг
Weight Debt - Вес капитализации относительно долга
Weight Cost Debt - Вес долга относительно капитализации
Tax - Налог
Interest Expense = 0.0233
Debt = 0.3537
Market Cap = 0
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0 / (0 + 0.3537) = 0
Weight Cost Debt = 100% - 0 = 1
Tax = 0.21
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — определяет меру риска акции (актива) по отношению к рынку и показывает чувствительность изменения доходности акции по отношению к изменению доходности рынка. Коэффициент бета может быть рассчитан не только для отдельной акции, но также и для инвестиционного портфеля.
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
k(f) = 2.44
β = 0.633
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.44 + 0.633 * 5.94 + 0 = 0.062
WACC = (0.0233 / 0.3537) * (100% - 0) * (1 - 0.21) + 0.062 + 0 = 5.2
Terminal Value = Discount (1.1 * (1 + 0.7155) / (5.2 - 0.7155)) = 2.2
Company Value = ∑ (1.1 / (1 + 5.2) ^ 5) = 2.01
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (2.2 + 2.01) / 236540000 = 17.82

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 0.1998
FCF Yield = 0.4923
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Расходы на обслуживание долга
Debt - Долг
Weight Debt - Вес капитализации относительно долга
Weight Cost Debt - Вес долга относительно капитализации
Tax - Налог
Interest Expense = 0.0233
Debt = 0.3537
Market Cap = 0
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0 / (0 + 0.3537) = 0
Weight Cost Debt = 100% - 0 = 1
Tax = 0.21
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — определяет меру риска акции (актива) по отношению к рынку и показывает чувствительность изменения доходности акции по отношению к изменению доходности рынка. Коэффициент бета может быть рассчитан не только для отдельной акции, но также и для инвестиционного портфеля.
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
k(f) = 2.44
β = 0.633
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.44 + 0.633 * 5.94 + 0 = 0.062
WACC = (0.0233 / 0.3537) * (100% - 0) * (1 - 0.21) + 0.062 + 0 = 5.2
Terminal Value = Discount (0.1998 * (1 + 0.4923) / (5.2 - 0.4923)) = 0.5256
Company Value = ∑ (0.1998 / (1 + 5.2) ^ 5) = 0.4341
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (0.5256 + 0.4341) / 236540000 = 4.06