График акции Транснефть
Основные параметры
Оценка
Недооценка
| Название | Значение | Оценка |
| P/S | 0.64 | 9 |
| P/BV | 0.32 | 10 |
| P/E | 3.35 | 10 |
Эффективность
| Название | Значение | Оценка |
| ROA | 7.4 | 2 |
| ROE | 9.3 | 3 |
| ROIC | 0 | 0 |
Дивиденды
| Название | Значение | Оценка |
| Дивидендная доходность | 15.9 | 10 |
| DSI | 0.9286 | 9.29 |
| Средний рост дивидендов | 9.99 | 10 |
Долг
| Название | Значение | Оценка |
| Debt/EBITDA | 0.3896 | 10 |
| Debt/Ratio | 0.0606 | 10 |
| Debt/Equity | 0.1288 | 10 |
Импульс роста
| Название | Значение | Оценка |
| Выручка, % | 48.02 | 6 |
| Ebitda, % | 12.14 | 2 |
| EPS, % | 116.33 | 10 |
Дивиденды
| Дивиденд, % | Дивиденд | По итогам периода | Купить до | Дата закрытия реестра | Выплата до |
| 13.5% прив. | 198.25 | 2024 | 14.07.2025 | 16.07.2025 | 31.07.2025 |
| 12.4% прив. | 177.2 | 2023 | 15.07.2024 | 17.07.2024 | 01.08.2024 |
| 11.9% прив. | 166.65 | 2022 | 14.07.2023 | 18.07.2023 | 02.08.2023 |
| 8.5% прив. | 104.97 | 2021 | 15.07.2022 | 18.07.2022 | 02.08.2022 |
| 5.5% прив. | 92.24 | 2020 | 14.07.2021 | 16.07.2021 | 02.08.2021 |
| 8% прив. | 116.12 | 2019 | 14.10.2020 | 16.10.2020 | 02.11.2020 |
| 6.5% прив. | 107.06 | 2018 | 15.07.2019 | 17.07.2019 | 01.08.2019 |
| 4.6% прив. | 75.78 | 2017 | 04.07.2018 | 06.07.2018 | 23.07.2018 |
| 2.2% прив. | 38.75 | II кв. 2017 | 13.09.2017 | 15.09.2017 | 02.10.2017 |
ИИ анализ компании "Транснефть"
🔹 Перспективы (потенциальные плюсы)
1. Стабильный денежный поток
- «Транснефть» — монополист в сфере магистральных нефтепроводов России.
- Компания получает доходы за транспортировку нефти по фиксированным тарифам, установленным ФАС.
- Это обеспечивает предсказуемость выручки и прибыли, что делает акции привлекательными для консервативных инвесторов.
2. Высокая дивидендная доходность
- «Транснефть» традиционно выплачивает высокие дивиденды — часто в диапазоне 8–12% годовых.
- В 2023 году дивидендная доходность составила около 10–11%.
- Это делает акции привлекательными в условиях высоких ставок и инфляции.
3. Государственная поддержка
- Контрольный пакет акций принадлежит государству (через Росимущество).
- Государство заинтересовано в стабильной работе компании как стратегического объекта.
- Это снижает риск банкротства или радикальных изменений в политике.
4. Диверсификация направлений экспорта
- Развитие маршрутов в Азию (например, Восточная Сибирь – Тихий океан, трубопроводы в Китай) снижает зависимость от европейских рынков.
- Увеличение экспорта в Китай и Индию может частично компенсировать санкционные ограничения.
5. Инвестиции в модернизацию
- Планируются инвестиции в модернизацию инфраструктуры, включая строительство новых участков и резервных мощностей.
- Это может повысить долгосрочную устойчивость и эффективность.
🔻 Риски (потенциальные минусы)
1. Геополитические и санкционные риски
- Санкции Запада ограничивают доступ к технологиям, финансированию и рынкам.
- Возможны сложности с ремонтом оборудования, поставками насосов, систем управления.
- Риск расширения санкций против компании или её руководства.
2. Снижение объёмов перекачки нефти
- Из-за санкций и перепрофилирования экспорта (переход с Европы на Азию) объёмы перекачки могут снижаться.
- Удлинение маршрутов (например, через ВСТО) может снижать маржинальность.
- Ограничения на добычу нефти по сделке ОПЕК+ также влияют на загрузку трубопроводов.
3. Зависимость от государственной политики
- Тарифы устанавливаются ФАС, и их рост может быть ограничен.
- Государство может потребовать от компании финансировать социальные или инфраструктурные проекты за счёт прибыли.
- Риск снижения дивидендов при давлении на бюджет.
4. Сложности с доступом к международным рынкам капитала
- Акции торгуются в основном на российских биржах (ММВБ, SPB).
- Иностранные инвесторы ограничены в покупке из-за санкций и валютных ограничений.
- Это снижает ликвидность и может влиять на курсовую динамику.
5. Валютные риски
- Основная выручка — в рублях, но часть затрат (оборудование, технологии) — в иностранной валюте.
- Колебания курса рубля могут влиять на себестоимость и прибыль.
6. Экологические и технологические риски
- Устаревшая инфраструктура (часть трубопроводов — ещё советской постройки).
- Риск аварий, утечек, штрафов и простоев (например, инцидент с Дружбой в 2019 году).
- Рост затрат на экологическую модернизацию.
📈 Текущая оценка (на 2024–2025)
| Параметр | Оценка | |
|---|---|---|
| Дивидендная доходность | Высокая (8–12%) | |
| Рост капитала | Ограниченный (маловероятны резкие взлёты) | |
| Стабильность доходов | Высокая | |
| Геополитические риски | Очень высокие | |
| Ликвидность | Средняя (на ММВБ) / низкая (для иностранцев) | |
| Рекомендация | Доходный актив с высоким риском |
🎯 Кому подходят акции Транснефти?
- Консервативным инвесторам, ищущим высокие дивиденды.
- Тем, кто верит в устойчивость российской энергетики в среднесрочной перспективе.
- Инвесторам, готовым принять геополитические и санкционные риски.
- Не подходит: тем, кто ищет рост капитала или избегает политических рисков.
🔮 Прогноз на 2025 год
- Цена акций вряд ли покажет значительный рост без улучшения внешних условий.
- Дивиденды останутся основной привлекательностью.
- Возможен боковой тренд с волатильностью, связанной с новостями по экспорту, санкциям, тарифам.
✅ Вывод
Акции «Транснефти» — это высокодоходный, но высокорисковый актив.
Они подходят как часть доходного портфеля в условиях высокой инфляции и ставок, но требуют осторожности из-за геополитики, санкций и зависимости от государства.
Цены
| Цена | Мин. | Макс. | Изменение | Изменения по отрасли | Изменения в индексе | |
| Вчера | 1 342.4 ₽ | 1 341.4 ₽ | 1 349.4 ₽ | +0.1043 % | 0 % | 0 % |
| Неделя | 1 318 ₽ | 1 321.6 ₽ | 1 343.8 ₽ | +1.96 % | 0 % | 0 % |
| Месяц | 1 258.8 ₽ | 1 244.6 ₽ | 1 343.8 ₽ | +6.75 % | 0 % | 0 % |
| 3 месяца | 1 343.8 ₽ | 1 200.4 ₽ | 1 343.8 ₽ | 0 % | 0 % | 0 % |
| Полгода | 1 316 ₽ | 1 200.4 ₽ | 1 499 ₽ | +2.11 % | 0 % | 0 % |
| Год | 1 002.5 ₽ | 900 ₽ | 1 499 ₽ | +34.04 % | 0 % | 0 % |
| 3 года | 1 541 ₽ | 834.5 ₽ | 1 700 ₽ | -12.8 % | 0 % | 0 % |
| 5 лет | 1 704 ₽ | 752.5 ₽ | 1 793 ₽ | -21.14 % | 0 % | 0 % |
| 10 лет | 460.56 ₽ | 752.5 ₽ | 2 310 ₽ | +191.78 % | 0 % | 0 % |
| С начала года | 1 230.5 ₽ | 1 119.2 ₽ | 1 499 ₽ | +9.21 % | 0 % | 0 % |
Облигации Транснефть
| Название | Доходность купона от тек. цены, % | Доходность к погашению, % | Цена, % | Частота выплат | Дата размещения | Дата оферты | Дата погашения |
ТрнфБО1P13
RU000A1010B7
|
7.29 | 14.76 | 93.99 | 182 | 08-11-2019 | — | 30-10-2026 |
|
ТранснфБО7
RU000A0JXPK4
|
0 | 0 | 0 | 182 | 26-04-2017 | 19-04-2024 | 14-04-2027 |
|
ТранснфБО6
RU000A0JWS92
|
0 | -0.01 | 100.04 | 182 | 06-09-2016 | 01-09-2022 | 25-08-2026 |
|
ТранснфБО5
RU000A0JWEB9
|
0 | -0.01 | 100.05 | 182 | 21-04-2016 | 19-04-2021 | 09-04-2026 |
Основные владельцы
| Институционалы | Объем | Доля, % |
| FNY Investment Advisers, LLC | 4 361 | 0.04 |
| Northern Trust Investments Inc | 0 | 0 |
| Vanguard Investments Australia Ltd | 0 | 0 |
| Vanguard Group Inc | 0 | 0 |
| Geode Capital Management, LLC | 0 | 0 |
| Fidelity Management & Research Company | 0 | 0 |
| Blackstone Alternative Investment FDs | 0 | 0 |
| Cutter & CO Brokerage, Inc. | 0 | 0 |
| Northern Trust Asset Management | 0 | 0 |
| Blackstone | 0 | 0 |
| Fidelity Management & Research Company LLC | 0 | 0 |
Содержится в ETF
| ETF | Доля, % | Доходность за год, % | Комиссия, % |
| БПИФ Див Аристократы РФ | 7.89 | 0 | 1.15 |
| БПИФ МКБ Российские Див. Акции | 5.76 | -12.38 | 1 |
Т-Капитал ДИВИДЕНДНЫЕ АКЦИИ
|
4.99 | -6.45 | 2.1 |
БПИФ УстойчРазвРоссКомп УК ВИМ
|
2.94 | -13.7 | 0.75 |
БПИФ Первая Ответствен инвест
|
2.85 | -13.57 | 0.93 |
БПИФ Т-Капитал Трендовые акции
|
2.56 | 0 | 2.1 |
БПИФ Первая Фонд Моя цель 2035
|
0.83 | 2.3 | 1.39 |
БПИФ Т-КАПИТАЛ ИНДЕКС МОСБИРЖИ
|
0.49 | -10.26 | 0.8 |
БПИФ Первая Топ Рос. акций
|
0.42 | -10.37 | 0.95 |
БПИФ Индекс МосБиржи УК ВИМ
|
0.42 | -10.55 | 0.67 |
БПИФ Первая Фонд Моя цель 2045
|
0.35 | -1.96 | 1.6 |
Похожие компании
Руководство компании
| Руководитель | Должность | Оплата | Год рождения |
| Mr. Nikolay Petrovich Tokarev | Chairman of Management Board, President & Executive Director | 1950 (75 лет) | |
| Mr. Pavel Aleksandrovich Revel-Muroz | VP & Member of Management Board | 1974 (51 год) | |
| Ms. Larisa Vyacheslavovna Kalanda | VP & Member of Management Board | 1964 (61 год) | |
| Mr. Maksim Sergeyevich Grishanin | First VP & Member of Management Board | 1968 (57 лет) | |
| Mr. Boris Mikhailovich Korol | VP & Member of Management Board | 1955 (70 лет) | |
| Mr. Sergey Aleksandrovich Andronov | VP & Member of Management Board | 1969 (56 лет) | |
| Mr. Rashid Ravelevich Sharipov | VP & Member of Management Board | 1968 (57 лет) | |
| Mr. Vyacheslav Mikhailovich Skvortsov | VP & Member of Management Board | 1958 (67 лет) | |
| Mr. Sergey Aleksandrovich Shotsky | VP & Member of Management Board | 1972 (53 года) |
Информация о компании
Сайт: https://www.transneft.ru/
О компании Транснефть
В обращении на бирже в настоящий момент представлены только привилегированные акции компании
Транспортировка 83% добываемой в России нефти и 31% производимых в России светлых нефтепродуктов
ОАО АК «Транснефть» (ИНН 7706061801) занимает монопольное положение на рынке экспортных поставок нефти трубопроводным транспортом. Группа «Транснефть» располагает крупнейшей в мире системой нефтепроводов, составляющей 48.505 тыс. км. Объём сдачи нефти грузополучателям за 2014 год снизился на 0.7% до 477.5 млн т. Объём сдачи нефтепродуктов за прошлый год увеличился на 0.6% до 31.2 млн т.
Уставный капитал компании составляет 7.102 млн руб., выпущено 5546847 обыкновенных и 1554875 привилегированных акций номиналом 1 руб. Государство владеет 78.1057% (100% голосующих) акций Транснефти. Привилегированные акции принадлежат частным лицам.
годовой отчет 2015
Часто задаваемые вопросы по акции Транснефть
-
Как купить акции Транснефть?
Откройте брокерский счет. У крупных брокеров есть приложение или программа для торговли. Укажите название компании или тикер — TRNF. Вы можете купить минимум 1 лот, который равен 1 акции.
-
Какой налог на доходы физических лиц (НДФЛ)?
Если были начислены дивиденды или получена прибыль в результате операций купли-продажи акций TRNF. Согласно российским законам берется налог на доходы в следующем размере:
- для резидентов РФ — 13% от полученной прибыли;
- для резидентов РФ — 15%, если общий годовой доход превысил 5 млн руб. При этом повышенная ставка применяется исключительно к размеру дохода, превышающему 5 млн рублей за отчетный год;
- для нерезидентов РФ — 15% от всей суммы полученной прибыли.
Российские брокеры как налоговые агенты сами удерживают налог с граждан страны при начислении дивидендов, а также при выводе с брокерского счета денежных средств и/или в начале года, следующего за отчетным.
-
Можно ли получить налоговые льготы по акциям Транснефть?
В настоящее время в Российской Федерации можно получить налоговые льготы на доходы от инвестиционной деятельности, если:
- купить акции TRNF на брокерском счете и не продавать их дольше 3 лет;
- приобрести бумаги через ИИС и не выводить из него средства более 3 лет с момента открытия.
-
Какая цена акции Транснефть (TRNF) сегодня?
Текущая цена акции Транснефть на 08.12.2025 года составляет 1 245 рублей. Котировки Транснефть с начала года изменилась на +9.21% - и в рублях изменение было на +113.3 рублей .
Котировки Транснефть (TRNF) в этом месяце за Декабрь изменилась на -15.98% и в рублях изменение было на -263 рубля. -
Какие дивиденды у акции Транснефть (TRNF) сегодня?
Текущие дивиденды у акции Транснефть на 08.12.2025 года составляет 198.25 ₽. А дивидендная доходность акций TRNF - 15.9%.
-
Какая дивидендная политика компании Транснефть?
В настоящее время дивиденды ПАО «Транснефть» определяются на основе распоряжения Правительства РФ в размере не менее 50 % от нормализованной чистой прибыли по МСФО. Нормализованной является чистая прибыль компании без учета доли в прибыли зависимых и совместно контролируемых компаний; доходов, полученных от переоценки финансовых вложений; положительного сальдо курсовых разниц и прочих нерегулярных (разовых) неденежных составляющих чистой прибыли. Обыкновенные акции полностью принадлежат государству. Размер дивиденда, выплачиваемый на одну привилегированную акцию, не может быть меньше размера дивиденда, выплачиваемого на одну обыкновенную акцию.
На основе источников: porti.ru
