UMB Financial Corporation Форум акцийСредняя цена: 116.72 $
Цена по модели DDM: 9.32 $ -88.38%
Цена по модели DCF (ebitda): 308.87 $ +284.94%
Цена по модели DCF (FCF): 169.61 $ +111.38%
Цена при оценке EPS: 69.98 $ -12.79%
Цена при дисконт. Net Income: 63.55 $ -20.8%
Средняя цена у аналитиков: 79 $ -1.5454%
Dividend Discount Model 
Price = (DPS * (1 + g)) / (Cost Of Equity - g)
Price - Справедливая цена
DPS — Текущий дивиденд
g — ожидаемые темпы роста
Cost Of Equity — ставка дисконтирования
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — безрисковая ставка доходности
β (beta) — коэффициент, характеризующий меру рыночного риска акций
Risk Premium — риск премиум — премия за риск вложения в акции
Country Premium - страновой риск
Справедливая цена = 9.32 $
Текущая цена = 80.24 $ (разница = -88.38%)
Данные
Discounted Cash Flow (На основе on EBITDA)
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Future Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
WACC - средневзвешенная стоимость капитала (с учетом страновых рисков, инфляции, налогов и т.п.)
Справедливая цена = 308.87 $
Текущая цена = 80.24 $ (разница = +284.94%)
Данные
Discounted Cash Flow (На основе on FCF)
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Справедливая цена
Terminal Value — стоимость в постпрогнозный период
Company Value — стоимость в прогнозный период
Count shares - Количество акций
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield) ^ 5
Company Value = ∑ (FCF / (1 + WACC) ^ 5)
WACC - средневзвешенная стоимость капитала (с учетом страновых рисков, инфляции, налогов и т.п.)
Справедливая цена = 169.61 $
Текущая цена = 80.24 $ (разница = +111.38%)
Данные
Цена при оценке EPS
Price = EPS * (1 + CAGR EPS) / (Key Rate * Excess Key Rate)
Key Rate = Ключевая ставка
Справедливая цена = 69.98 $
Текущая цена = 80.24 $ (разница = -12.79%)
Данные
Цена при дисконт. Net Income
Price = Fair cap / Count shares
Price - Справедливая цена
Fair cap — Справедливая капитализация
Count shares - Количество акций
Fair cap = Avg(P/E) * Discount Net Income(5)
WACC - средневзвешенная стоимость капитала (с учетом страновых рисков, инфляции, налогов и т.п.)
Справедливая цена = 63.55 $
Текущая цена = 80.24 $ (разница = -20.8%)
Данные
Средняя цена у аналитиков
Справедливая цена = 79 $
Текущая цена = 80.24 $ (разница = -1.5454%)
| Аналитик | Прогноз цены | Изменения | Дата прогноза | Дата окончания |
|---|---|---|---|---|
| Keefe, Bruyette & Woods | 75 $ | -5.24 $ (-6.53%) | 27.07.2023 | 26.07.2024 |
| Raymond James | 82 $ | +1.76 $ (2.19%) | 27.07.2023 | 26.07.2024 |
