OTC: CPCAY - Cathay Pacific Airways Limited

Доходность за полгода: +9.5%
Сектор: Industrials

Отчетность Cathay Pacific Airways Limited

Капитализация

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Капитализация, млрд $							5.9	7.07	6.33	7.45	5.73	6.31	7.18	7.03
Выручка, млрд $	98.41	99.38	100.48	105.99	102.34	92.75	97.28	111.06	106.97	46.93	45.59	48.28	48.28	12.09
Чистая прибыль, млрд $	5.5	0.916	2.62	3.15	6	-0.575	-1.259	2.35	1.691	-21.65	-5.53	-3.56	-3.56	1.2526
EV, млрд $							40.7	42.46	48.23	43.61	15.37	14.71	15.63	46.52
EBIT, млрд $								0.655	0.6791	-1.63	-0.302	-0.3795	1.6591	1.573
EBITDA, млрд $			10.72	1.5561	15.86	10.02	10.51	15.35	19.64	-8.47	9.22	9.58	9.58	3.16
FCF, млрд $	-3.63	-13.54	-7.86	-4.53	2.82	-8.78	-12.6	-1.466	3.17	-19.71	6.56	1.81	2.51	2.52
Операционный денежный поток, млрд $								1.86	1.96	-1.83	1.13	2.28	3.38	3.39
Баланс стоимость, млрд $								8.18	8.03	9.37	9.24	8.17	8.17	7.61
Операционная прибыль, млрд $	9.2	1.788	3.76	4.44	6.66	-0.525	-2.28	3.6	3.33	-11.71	-0.45	-0.3795	1.6591	1.573
Операционные расходы, млрд $			96.72	13.1	95.68	93.28	99.56	107.47	103.65	58.64	0.4635	0.5775	0.9829	0.9869
CAPEX, млрд $	17.61	20.98	20.53	14.82	13.18	14.89	16.93	15.99	12.17	5.42	2.28	0.4771	0.868	0.8702

	2019Q2	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Выручка, млрд $	53.55	53.43	27.67	19.27	15.7		29.73		18.55		32.49		43.59	6.5
Чистая прибыль, млрд $	1.35	0.344	-9.86	-11.78	-7.56		2.04		-5		-1.55		4.27	0.7047
EV, млрд $							36.08		43.78		45.35		41.61	39.86
EBIT, млрд $					-0.2899	0.2541	0.2541	-0.0802	-0.0802	0.3069	0.3069	0.4244	0.4244	0.832
EBITDA, млрд $	9.97	8.26	2.66	2.6	1.54		10.67		4.93		10.87		12.83	1.6093
FCF, млрд $	2.23	1.34	-9.77	-9.27	0.409		6.15		5.26		9.94		17.09	0.3303
Операционный денежный поток, млрд $					0.0912	0.4741	0.4741	0.3606	0.3606	0.7803	0.7803	1.2166	1.2166	0.9438
Баланс стоимость, млрд $							9.24		8.76		8.17		8.25	7.66
Операционная прибыль, млрд $	9.88	5.85	-8.11	-5.5	1.43		7.41		6.64		12.29		19.08	0.832
Операционные расходы, млрд $									0.2395		0.2944		0.5056	0.4781
CAPEX, млрд $	7.34	7.68	7.58	7.02	6.43	0.0806	6.39	0.0882	6.19	0.1503	6.24	0.1275	6.35	0.6135

Бухгалтерский баланс

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Наличность, млрд	19.09	15.32	14.86	19.34	23.41	17.17	17.17	1.0101
Short Term Investments		0.9765	0.7644	1.68	1.37	2.34	0.9746	0.9771
Total Receivables		1.53	1.3	0.815	0.8352	0.8842	0.605	0.8
Товарно материальные запасы		1.828	1.812	1.719	0.1621	0.1453	0.1234	0.1237
Амортизация, млрд		1.2562	1.8226	1.8481	1.6386	1.5621	1.5875	1.5915
Total Current Assets		3.78	3.49	3.52	3.69	3.36	2.9	2.91
Чистые активы, млрд		3.79	3.49	3.53	3.7	3.37	3.37	3.38
Активы, млрд	188.38	190.29	214.52	204.57	25.16	23.15	23.15	22.28
Short Term Debt		1.75	2.65	3.1	2.86	1.87	1.3431	1.3465
Long Term Debt				8.8	4.99	4.69	4.29	4.3
Задолженность, млрд	127.11	126.36	151.74	131.31	15.91	14.97	14.97	14.66
Чистый долг, млрд		8.47	11.31	11.13	10.4	13.95	13.95	7.8
Долг, млрд	53.89	50.71	56.77	55.5	98.7	83.22	83.22	8.81

	2019Q2	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Наличность, млрд	5.02	8.88	6.12	6.17	9.23		19.28		17.29		18.28		10.52	1.9821
Short Term Investments							1.37		1.4		2.34		1.7374	0.9746
Total Receivables						0.8352	0.8352	0.6861	0.6861	0.7465	0.8842	0.7212	0.5102	0.605
Товарно материальные запасы						0.1621	0.1621	0.1754	0.1754	0.1454	0.1453	0.1204	0.1204	0.1234
Амортизация, млрд									0.791		0.7979		0.8116	0.7773
Total Current Assets						3.69	3.69	3.43	3.43	3.37	3.36	3.97	3.97	2.9
Чистые активы, млрд						3.7	3.7	3.43	3.43	15.2	3.37	14.89	14.89
Активы, млрд							25.16		23.95		23.15		23.18	22.22
Short Term Debt							2.86		2.46		1.87		1.2579	1.3431
Long Term Debt							4.99		4.84		4.69		4.52	4.29
Задолженность, млрд							15.91		15.2		14.97		14.93	14.56
Чистый долг, млрд							10.4		9.84		13.95		7.44	6.73
Долг, млрд	54.13	56.86	51.48	46.72	46.27		43.14		42.38		43.4		46.46	8.72

Акция

Отчетность Годовая Квартальная

	2006	2007	2008	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
EPS						6.09	0.95	2.9	3.49	6.64	-0.64	-1.39	2.6	1.96	-21.21	-4.75	-0.605	-0.61		0.1694
Цена акции ао	9.15	12.1	12.85	5.7	9.3	13.87	8.55	9.26	10.51	10.8	8.62	6.53	7.83	7.01	7.23	4.66	4.8	5.71	5	5.6
Число акций ао, млн												903	903	903	1031	1287	1287	943.88		946.27
FCF/акцию													-1.6231	3.67	-19.11	5.09	10.96	2.66		2.66

	2019Q2	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q2	2021Q4	2022Q2	2022Q4	2023Q2	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
EPS	0.3	0.08	-2.18	-1.87	-1.22	0.27	-0.82	-0.29	0.62	0.1095
FCF/акцию							0.8176	1.5441	2.31	0.402

Эффективность

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
ROE, %	9.99	1.62	4.36	5.5	12.04	-1.11	-2.16	3.75	2.67	-32.16	-8.42	-4.28	-4.28		15.87	14.06
ROA, %	4.15	0.63	1.6	1.83	3.48	-0.33	-0.69	1.24	0.84	-10.44	-3.05	0.87	0.87		5.51	5.38
ROIC, %	11.18	1.15	2.64	3.15	5.9	0.22	-0.02	2.9	2.69	-11.89	-2.39				-2.39	11.69
ROS, %			3.74	4.18	6.51	10.8	-2.34	3.24	3.11	-24.94	-24.94	-7.37	-12.83	10.36	10.36	8.93
ROCE, %								3.61	3.37	-8.09	-1.5375	-2.16	10.11		9.56	12.50
Рентаб EBITDA, %			10.67	11.38	15.49	9.46	10.8	13.82	18.36	-18.04	-28.38	5.63	5.63		26.17	16.28
Чистая рентаб, %	9.3	1.8	3.7	4.2	6.5	-0.6	-2.3	3.2	3.1	-24.9	-1	-6.13	-6.13		10.36	9.40
Operation Margin, %			3.74	4.18	6.51	-0.57	-2.34	3.24	3.11	-24.94	-24.94		-5.81	13.01	13.01	12.05
Чистая процентная маржа, %	5.59	0.92	2.61	2.97	5.86	-0.62	-1.29	2.11	1.58	-46.61	-13.43				-13.43	8.85

	2021Q2	2021Q4	2022Q2	2022Q4	2023Q2	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
ROE, %			-14.21	-4.68	13.3	13.1	14.06
ROA, %			-5.34	-1.7124	4.71	3.11	5.38
ROCE, %		1.2695	-0.42	1.6998	2.44	4.88	12.50
Рентаб EBITDA, %	9.78	35.87	26.6	33.46	29.43	24.78	16.28
Чистая рентаб, %			-27.12	-4.77	9.79	10.85	9.40

Коэффициенты

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
P/S	0.6	0.7	0.7	0.7	0.6	0.5	0.6	0.5	0.5	0.4	1.1	1.02	1.13		3.2	1.64
P/BV	1.1	1.1	1.3	1.2	1.1	0.9	1	0.8	0.8	0.9	0.6	0.72	0.8		5.09	2.79
P/E	6	70.9	39.4	25.7	12.6	10.4	-35.73	94.3	12.9	-1.39	17.88	17.88	17.88		30.91	17.17
P/FCF			-7.12	-100.05	17.15	-4.27	-3.57	-27.82	13.7	-1.52	-1.5		3.89	2.79	2.79	18.68
E/P			4.69	0.69	12.42	-1.53	-2.8	5.75	3.89	-72.17	-73.11		-0.1193	0.1782	0.1782	0.98
EV/EBITDA			12.64	39.53	4.26	7.28	3.87	2.77	2.46	-10.95	-0.89	-22.21	-23.61		14.7	13.00
EV/S													3.23	3.85	3.85
Debt/EBITDA							5.13	3.3	2.89	-6.55	8.62	8.36	8.36	2.79	2.79	2.77
Netdebt/Ebitda			7.43	1.95	1.21	3	5.11	2.66	2.17	-7.41	-7.41		11.82	2.47	2.47	1.41
Debt/Ratio			0.63	0.7	0.72	0.69	0.67	0.66	0.71	0.64	0.64		0.4262	0.3954	0.3954	0.23
Debt/Equity			1.73	2.32	2.6	2.2	2.08	1.98	2.42	1.79	1.79		2.92	2.61	2.61	1.19
Debt/Net Income													-11.78	7.03	7.03	5.21
Бета											1.25	0.79	0.0116	0.7521	0.7521	0.91
Индекс Альтмана			1.29	3.23	1.21	1.16	0.96	1.07	0.86	0.23	0.0222	0.4078	2.86	4.15	4.15	319.86

	2021Q4	2022Q2	2022Q4	2023Q2	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
P/S		5.51	4.82	3.29	2.14	1.64
P/BV	2.78	3.87	3.84	4.14	4.32	2.79
P/E				106.85	33.74	17.17
EV/EBITDA		22.23	28.24	15.9	9.46	13.00
Debt/EBITDA		16.69	10.19	5.35	5.42	2.77

Дивиденды

Отчетность Годовая Квартальная

	2001	2002	2003	2004	2005	2006	2007	2008	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Див.выплата, млрд																0.0755	0.1913				0.2513
Дивиденд	0.0784	0.132	0.3779	0.4087	0.4099	0.5082	0.3659	0.3972	0.2768	4.64	1.7	0.7	1.24	2.6	1.6		0.75	1.9	1.95	0.5	0.5		0.2749	1.95
Див доход, ао, %									1.8199	7.21	2.36	0.86	1.48	3.89	3.16	0.4311	1.36	3.35	5.39	12.69	12.69			12.69	4.08
Дивиденды / прибыль, %										47.3	167.6	19.3	33.7	32.9	54.6		42.8	34.2			0	20.11		20.11	68.30

	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.0975	0.0975	0.0975	0.0975	0.0568
Дивиденды / прибыль, %				35.71	8.06	68.30

Остальное

Отчетность Годовая Квартальная

	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	0.0439	0.0431	0.0191	0.0096	0.0211	0.0729		0.0731
Расходы на обслуживание долга	0.2953	2.7	2.49	3.03	2.55	0.5056		0.5068
Всего задолженность	48.35	56.86	46.72
Персонал, чел				25600	23100	21200	23800

Investing Port

OTC: CPCAY - Cathay Pacific Airways Limited

Отчетность Cathay Pacific Airways Limited

Капитализация

Бухгалтерский баланс

Акция

Эффективность

Коэффициенты

Дивиденды

Остальное