MOEX: SVCB - Совкомбанк

Доходность за полгода: -30.65%
Сектор: Банки

Прогнозы цены акции Совкомбанк

Идея Прогноз цены Изменения Дата окончания Аналитик
Совкомбанк: вам выдан кредит доверия 15.5 ₽ +2.82 ₽ (22.24%) 01.01.2025 БКС
Совкомбанк: история успеха продолжается 25.2 ₽ +12.52 ₽ (98.74%) 26.04.2025 Hard Trade
Совкомбанк. Дивиденды решают все 29.83 ₽ +17.15 ₽ (135.25%) 19.04.2025 АКБФ
Акции Совкомбанка - курс на новый максимум 22 ₽ +9.32 ₽ (73.5%) 27.03.2025 ЗЕНИТ
Совкомбанк: покупать еще не поздно? 19.6 ₽ +6.92 ₽ (54.57%) 12.02.2025 КИТ Финанс
Совком: рывок за рывком 23 ₽ +10.32 ₽ (81.39%) 24.07.2025 Альфа Инвестиции
Недооцененный Совкомбанк 20 ₽ +7.32 ₽ (57.73%) 29.01.2025 SberCIB
Совкомбанк: рост после выхода на биржу 17.5 ₽ +4.82 ₽ (38.01%) 28.12.2024 Газпромбанк Инвестиции

Резюме анализа компании Совкомбанк

Капитализация = 357.59232, Оценка = 8/10
Выручка = N/A, Оценка = 0/10
EBITDA margin, % = N/A, Оценка = 0/10
Net margin, % = N/A, Оценка = 0/10
ROA, % = N/A, Оценка = 0/10
ROE, % = 35, Оценка = 9/10
P/E = 3.71, Оценка = 10/10
P/S = N/A, Оценка = 0/10
P/BV = 1.03, Оценка = 8/10
Debt/EBITDA = N/A, Оценка = 10/10
Резюме:
EBITDA margin ниже среднего, судя по мультипликаторам оценена на уровне рынка.
Доходность на акцию (77.79%) и доходность по EBITDA (0%) находятся на достаточно высоком уровне, инетерсная для покупки.
Эффективность (ROE=35%) находятся на достаточно высоком уровне, интересная для покупки так как компания эффективно использует собственный капитал.

3.89/10

Все характеристики компании ⇨

Оплатите подписку

Больше функциональности и данных для анализа компаний и портфеля доступно по подписке

Подписаться

Индекс стабильности выплат дивидендов

DSI - (Dividend Stability Index, DSI7), Индекс стабильности выплат дивидендов
DSI = (Yc + Gc) / 14
Yc – число лет подряд из последних семи лет, в которые выплачивались дивиденды;
Gc - число лет подряд из последних семи лет, в которые размер дивиденда был не ниже предыдущего года.
Yc = 3
Gc = 2
DSI = 0.42

4.2/10

Индекс стабильности повышение цены акции

SSI - (Stock Stability Index, SSI7) Индекс стабильности повышение цены акции
SSI = Yc / 7
Yc – число лет подряд из последних семи лет, в которые цена акции была выше предыдущего года.
Yc = 2
SSI = 0.29

2.9/10

Оценка по Уоррену Баффету

Анализ и оценка компании Совкомбанк по Баффету Совкомбанк


1. Стабильная прибыль, Значение = 26.76% > 0
Если рост за 5 лет / рост за последние 12 месяцев > 0
2. Хорошее покрытие долга, Значение = 0 < 3
Когда компания сможет выплатить долг до 3 лет
3. Высокая рентабельность капитала, Значение = 45% > 15
Если средний ROE > 15% за последние 5 лет
4. Высокий возврат на инвестиционный капитал, Значение = 0% > 12
Если средний ROIC > 12% за последние 5 лет
5. Положительный свободный денежный поток, Значение = 0 > 0
Положительный FCF за последние 12 месяцев
6. Происходит ли обратный выкуп акций?, Значение = нет
Если количество акций сегодня < количества акций 5 лет назад

5/10

Оценка по Бенджамину Грэхему

Анализ и оценка компании {$company} по Бенджамину Грэхэму


1. Адекватный размер компании, Оценка = 0/10 (, LTM)
2. Устойчивое финансовое положение (текущие активы/текущие обязательства), Оценка = 10/10 ( LTM)
Текущие активы должны как минимум вдвоем превышать текущие обязательства
3. Стабильная прибыль, Оценка = 5/10
Компания не должна нести убытки на протяжении последних 10 лет
4. Дивидендная история, Оценка = 4.3/10
Компания должна выплачивать дивиденды на протяжении как минимум 20 лет
5. Рост прибыли (прибыль в расчете на акцию), Значение = 77.79%
Прибыль компании в расчете на акцию за последние 10 лет должна возрастать как минимум на 1/3
5.5. Рост цены акции, Значение = 0%
Цена акции, как показатель роста прибыли компании, за последние 10 лет должна возрастать как минимум на 1/3
5.6. Рост дивидендов, Значение = 0%
Выплата дивидендов, как показатель роста прибыли компании, за последние 10 лет должна возрастать как минимум на 1/3
6. Оптимальное значение коэффициента цена/прибыль, Оценка = 10/10 (3.71 LTM)
Текущая цена акции не должна превышать среднее значение прибыли за последние три года более чем в 15 раз
7. Оптимальное значение коэффициента цена/балансовая стоимость, Оценка = 8/10 (1.03 LTM)
Текущая цена акции не должна превышать ее балансовую стоимость более чем в 1.5 раза

5.26/10

Оценка по Питеру Линчу

Анализ и оценка компании {$company} по Линчу


1. Текущий активы превышают прошлогодние = 0 > 0
Сопоставление активов за 2 последних года. Если за последний год превышает предыдущий, это хороший признак
2. Уменьшение долга = 0 < 0
Уменьшение долга за последние годы это хороший признак
3. Превышение наличности долга = 681 > 0
Если наличность превышает долговую нагрузку это хороший признак, значит компании не грозит банкротство.
4. Происходит ли обратный выкуп акций? = нет
Если количество акций сегодня < количества акций 5 лет назад
5. Повышение доходности на одну акцию = 4.66 > 4.55
Повышение доходности на одну акцию в сравнении с предыдущим годом. Значит эффективность растет, и это хороший признак.
6. Оценка стоимости P/E и EPS в сравнении с ценой = 13.52 < 12.68
Если P/E и доход на акции меньше цены акции, то есть недооцененность акции (см. "Метод Питера Линча" стр. 182)

3.33/10

Дивидендная стратегия

1. Текущий дивиденд = 1.14 ₽.
1.5. Дивидендная доходность = 7.42% , Оценка = 7.42/10
2. Кол-во лет роста дивиденда = 2 , Оценка = 2.86/10
2.5. Количество лет из последних когда рос процент дивиденда = 2
3. DSI = 0.42 , Оценка = 4.17/10
4. Средний рост дивидендов = 17.99% , Оценка = 10/10
5. Средний процент за 5 лет = 3.5% , Оценка = 3.5/10
6. Средний процент для выплат = 30% , Оценка = 5/10
7. Разница с сектором = 3.37, Среднее по отрасли = 4.05% , Оценка = 10/10

6.14/10

Дивидендная политика Совкомбанк

Текущая дивидендная политика Совкомбанка предусматривает направление на дивиденды от 25% до 50% чистой прибыли по МСФО. Исключением могут быть случаи, предусматривающие крупные единовременные затраты (например, большие сделки M&A). После выплаты дивидендов уровень достаточности капитала Н1.0 не может упасть ниже 11.5%, в то время как в прежней дивидендной политике этот порог составлял 12.0%. Представители банка дали ориентир дивидендных выплат на уровне 30%.

Бета коэффициент

β > 1 – доходность (а также изменчивость) таких бумаг очень чувствительна к изменению рынка. Такие активы больше подвержены риску, но потенциально более доходны. В целом, такие ценные бумаги можно назвать агрессивными;
β = 1 – доходность такой бумаги будет изменяться одинаково с доходностью рынка (фондового индекса);
0 < β < 1 – при такой бете активы менее подвержены рыночному риску, как следствие, менее изменчивы. Такие бумаги имеют меньший риск, но и менее доходны в будущем;
β = 0 – отсутствует связь между бумагой и рынком (индексом) в целом;
β < 0 – доходность бумаг, у которых отрицательная бета, идут в противоположные стороны с рынком.

β = 0.97 - за 90 дней
β = 0.27 - за 1 год
β = 0.14 - за 3 года

Коэффициент PEG

PEG = 1 - акции компании имеют справедливую оценку.
PEG < 1 – акции недооценены.
PEG > 1 - акции могут быть «перегреты».
PEG < 0 - у компании ухудшаются дела.
PEG = P/E / (Growth + Div %)

PEG = 2.9 / (32.79 + 7.42) = 0.0721

Индекс Грэма

NCAV = 0 на одну акцию (ncav/market cap = 0%)
Net Current Asset Value, NCAV = Total Current Assets – Total Liabilities
   Цена = 12.68
   недооцененность = 0%
   покупка при 50-70% (диапазон цен: 0 - 0), больше 100% переоцененность
Данные

NNWC = 32.91 на одну акцию (nnwc/market cap = 190%)
Net-net Working Capital (NNWC) = Cash and short-term investments + (Receivables * 75%) + (Inventory * 50%) - Total liabilities
   Цена = 12.68
   недооцененность = 38.53%
   покупка при 50-70% (диапазон цен: 16.46 - 23.04), больше 100% переоцененность
Данные

Total Liabilities/P = 0
Total Liabilities/P = / 357.59232
Коэффициент Total Liabilities/P должен быть меньше 0.1

P/S = 0
P/S = Капитализация / Выручка
Отношение P/S должно быть в пределах 0.3 - 0.5. Чем ближе значение мультипликатора к 0.3 тем лучше. Характеризует продажи компании.

2.5/10