Прогнозы цены акции Совкомбанк
| Идея | Прогноз цены | Изменения | Дата окончания | Аналитик |
|---|---|---|---|---|
| Совкомбанк: снова 17! | 17 ₽ | +4.24 ₽ (33.23%) | 21.11.2026 | КИТ Финанс |
| Совкомбанк: ставка на снижение ставок | 23.54 ₽ | +10.78 ₽ (84.48%) | 26.08.2026 | АКБФ |
| Совкомбанк: меньше прибыли, больше надежд | 20.5 ₽ | +7.74 ₽ (60.66%) | 22.08.2026 | ЦИФРА Брокер |
| Совкомбанк: крутим ставку - настраиваем прибыль | 19.8 ₽ | +7.04 ₽ (55.17%) | 03.04.2026 | Альфа Банк |
| Совкомбанк: ставка на снижение ставки | 22 ₽ | +9.24 ₽ (72.41%) | 03.04.2026 | SberCIB |
| Совкомбанк: поглотил как крокодил | 17 ₽ | +4.24 ₽ (33.23%) | 09.01.2026 | БКС |
Резюме анализа компании Совкомбанк
Капитализация = 284.7, Оценка = 8/10
Выручка, млрд = 238.258, Оценка = 8/10
EBITDA margin, % = N/A, Оценка = 0/10
Net margin, % = 32.42, Оценка = 8/10
ROA, % = 2.13, Оценка = 1/10
ROE, % = 20, Оценка = 7/10
P/E = 5.35, Оценка = 9/10
P/S = 1.09, Оценка = 8/10
P/BV = 0.73, Оценка = 9/10
Debt/EBITDA = N/A, Оценка = 10/10
Резюме:
EBITDA margin ниже среднего, судя по мультипликаторам оценена справедливо, и интересна для покупки.
Доходность на акцию (45.87%) и доходность по EBITDA (0%) находятся на низком уровне, и стоит подумать и сравнить с другими компаниями.
Эффективность (ROE=20%) находятся на среднем уровне, и стоит проанализировать все компании данной отрасли.
Все характеристики компании ⇨
Оплатите подписку
Больше функциональности и данных для анализа компаний и портфеля доступно по подписке
Индекс стабильности выплат дивидендов
DSI - (Dividend Stability Index, DSI7), Индекс стабильности выплат дивидендов
DSI = (Yc + Gc) / 14
Yc – число лет подряд из последних семи лет, в которые выплачивались дивиденды;
Gc - число лет подряд из последних семи лет, в которые размер дивиденда был не ниже предыдущего года.
Yc = 3
Gc = 2
DSI = 0.42
Индекс стабильности повышение цены акции
SSI - (Stock Stability Index, SSI7) Индекс стабильности повышение цены акции
SSI = Yc / 7
Yc – число лет подряд из последних семи лет, в которые цена акции была выше предыдущего года.
Yc = 3
SSI = 0.43
Оценка по Уоррену Баффету
1. Стабильная прибыль, Значение = 58.69% > 0
Если рост за 5 лет / рост за последние 12 месяцев > 0
2. Хорошее покрытие долга, Значение = 0 < 3
Когда компания сможет выплатить долг до 3 лет
3. Высокая рентабельность капитала, Значение = 25.83% > 15
Если средний ROE > 15% за последние 5 лет
4. Высокий возврат на инвестиционный капитал, Значение = 0% > 12
Если средний ROIC > 12% за последние 5 лет
5. Положительный свободный денежный поток, Значение = -97.88 > 0
Положительный FCF за последние 12 месяцев
6. Происходит ли обратный выкуп акций?, Значение = нет
Если количество акций сегодня < количества акций 5 лет назад
Оценка по Бенджамину Грэхему
1. Адекватный размер компании, Оценка = 8/10 (238.258, LTM)
2. Устойчивое финансовое положение (текущие активы/текущие обязательства), Оценка = 10/10 ( LTM)
Текущие активы должны как минимум вдвоем превышать текущие обязательства
3. Стабильная прибыль, Оценка = 5.71/10
Компания не должна нести убытки на протяжении последних 10 лет
4. Дивидендная история, Оценка = 4.3/10
Компания должна выплачивать дивиденды на протяжении как минимум 20 лет
5. Рост прибыли (прибыль в расчете на акцию), Значение = 45.87%
Прибыль компании в расчете на акцию за последние 10 лет должна возрастать как минимум на 1/3
5.5. Рост цены акции, Значение = 9.74%
Цена акции, как показатель роста прибыли компании, за последние 10 лет должна возрастать как минимум на 1/3
5.6. Рост дивидендов, Значение = 0%
Выплата дивидендов, как показатель роста прибыли компании, за последние 10 лет должна возрастать как минимум на 1/3
6. Оптимальное значение коэффициента цена/прибыль, Оценка = 9/10 (5.34 LTM)
Текущая цена акции не должна превышать среднее значение прибыли за последние три года более чем в 15 раз
7. Оптимальное значение коэффициента цена/балансовая стоимость, Оценка = 9/10 (0.73 LTM)
Текущая цена акции не должна превышать ее балансовую стоимость более чем в 1.5 раза
Оценка по Питеру Линчу
1. Текущий активы превышают прошлогодние = 31.41 > 389.99
Сопоставление активов за 2 последних года. Если за последний год превышает предыдущий, это хороший признак
2. Уменьшение долга = 0 < 0
Уменьшение долга за последние годы это хороший признак
3. Превышение наличности долга = 573.4 > 0
Если наличность превышает долговую нагрузку это хороший признак, значит компании не грозит банкротство.
4. Происходит ли обратный выкуп акций? = нет
Если количество акций сегодня < количества акций 5 лет назад
5. Повышение доходности на одну акцию = 2.37 > 3.73
Повышение доходности на одну акцию в сравнении с предыдущим годом. Значит эффективность растет, и это хороший признак.
6. Оценка стоимости P/E и EPS в сравнении с ценой = 12.56 < 12.76
Если P/E и доход на акции меньше цены акции, то есть недооцененность акции (см. "Метод Питера Линча" стр. 182)
Дивидендная стратегия
1. Текущий дивиденд = 0.35 ₽.
1.5. Дивидендная доходность = 6.95% , Оценка = 6.95/10
2. Кол-во лет роста дивиденда = 0 , Оценка = 0/10
2.1. Количество лет из последних когда рос процент дивиденда = 2
2.2. Количество лет выплаты дивиденда = 2
3. DSI = 0.42 , Оценка = 4.17/10
4. Средний рост дивидендов = -112.86% , Оценка = 0/10
5. Средний процент за 5 лет = 1.69% , Оценка = 1.69/10
6. Средний процент для выплат = 18.81% , Оценка = 3.13/10
7. Разница с сектором = 9.31, Среднее по отрасли = -2.36% , Оценка = 0/10
Дивидендная политика Совкомбанк
Бета коэффициент
β > 1 – доходность (а также изменчивость) таких бумаг очень чувствительна к изменению рынка. Такие активы больше подвержены риску, но потенциально более доходны. В целом, такие ценные бумаги можно назвать агрессивными;
β = 1 – доходность такой бумаги будет изменяться одинаково с доходностью рынка (фондового индекса);
0 < β < 1 – при такой бете активы менее подвержены рыночному риску, как следствие, менее изменчивы. Такие бумаги имеют меньший риск, но и менее доходны в будущем;
β = 0 – отсутствует связь между бумагой и рынком (индексом) в целом;
β < 0 – доходность бумаг, у которых отрицательная бета, идут в противоположные стороны с рынком.
β = 1.91 - за 90 дней
β = 0.26 - за 1 год
β = -0.01 - за 3 года
Индекс Альтмана 
В 1968 году профессор Эдвард Альтман предлагает свою, ставшую классической, пяти факторную модель прогнозирования вероятности банкротства предприятия. Формула расчета интегрального показателя следующая:
Z = 1.2 * X1 + 1.4 * X2 + 3.3 * X3 + 0.6 * X4 + X5
Х1 = Оборотный капитал/Активы, Х2 = Нераспределенная прибыль/Активы, Х3 = Операционная прибыль/Активы, Х4 = Рыночная стоимость акций/ Обязательства, Х5 = Выручка/Активы
Если Z > 2,9 – зона финансовой устойчивости («зеленая» зона).
Если 1,8 < Z <= 2,9 – зона неопределенности («серая» зона).
Если Z <= 1,8 – зона финансового риска («красная» зона).
Индекс Альтмана, Z = 1.2 * 0.07 + 1.4 * 0.01 + 3.3 * 0 + 0.6 * -0.05 + 0.06 = 0.1289
Индекс Грэма
NCAV = -162.39 на одну акцию (ncav/market cap = -1284%)
Net Current Asset Value, NCAV = Total Current Assets – Total Liabilities
Цена = 12.76
недооцененность = -7.86%
покупка при 50-70% (диапазон цен: -81.2 - -113.67), больше 100% переоцененность
Данные
NNWC = -136.92 на одну акцию (nnwc/market cap = -1083%)
Net-net Working Capital (NNWC) = Cash and short-term investments + (Receivables * 75%) + (Inventory * 50%) - Total liabilities
Цена = 12.76
недооцененность = -9.32%
покупка при 50-70% (диапазон цен: -68.46 - -95.84), больше 100% переоцененность
Данные
Total Liabilities/P = 12.8426
Total Liabilities/P = 3656.276 / 284.7
Коэффициент Total Liabilities/P должен быть меньше 0.1
P/S = 1.09
P/S = Капитализация / Выручка, млрд
Отношение P/S должно быть в пределах 0.3 - 0.5. Чем ближе значение мультипликатора к 0.3 тем лучше. Характеризует продажи компании.
На основе источников: porti.ru
