NYSE: AZUL - Azul S.A.

Доходность за полгода: -24.87%
Сектор: Industrials

Отчетность Azul S.A.

Капитализация

Отчетность Годовая Квартальная

	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Капитализация, млрд $								2.35	2.72	3.13	4.88	1.7	0.4924		1.11
Выручка, млрд $	0.871	1.721	2.72	5.23	5.8	6.26	6.67	7.79	7.36	9.52	6.23	2.07	3.3	3.3	3.67
Чистая прибыль, млрд $	-0.098	-0.105	-0.171	0.021	-0.065	-1.075	-0.126	0.529	0.3377	0.6855	-10.95	-0.9596	-0.8065	-0.8064	-0.1376
EV, млрд $								4.04	4.7	15.61	20.91	6.6	5.63	6.6	5.53
EBIT, млрд $									0.7316	-1.32	-1.57	0.0406	0.2351	0.2453	0.9361
EBITDA, млрд $	0.000415	0.1126	0.0689	0.5586	0.5032	-0.1735	0.932	1.323	0.9927	1.74	-0.3329	0.3603	0.7262	0.7262	1.391
FCF, млрд $	-0.376	-0.562	-0.467	0.213	-0.15	-1.644	-0.412	-0.35	-0.3309	0.8606	0.563	-0.2251	0.2042	0.0632	0.485
Операционный денежный поток, млрд $									0.356	2.16	1.05	-0.0643	0.5046	0.3637	0.6761
Баланс стоимость, млрд $	-0.222	-0.3274	-0.4982	-0.4775	-0.5426	-1.6175	-1.7438	-1.2148	2.54	-2.93	-15.22	-3.8	-3.94	-3.94	-4.19
Операционная прибыль, млрд $	-0.051	0.025	0.009	0.468	0.401	-0.167	0.344	0.865	0.4223	-1.32	-1.57	0.0406	0.2351	0.2453	0.9361
Операционные расходы, млрд $	0.1448	0.2346	0.3763	0.6268	0.6603	0.742	0.7327	0.882	0.8435	1.15	1.49	0.3654	0.4259	0.4259	0.2881
CAPEX, млрд $	0.389	0.503	0.449	0.402	0.448	1.246	0.442	0.646	0.687	1.3	0.4868	0.1608	0.3004	0.3005	0.1911

	2019Q3	2019Q4	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Выручка, млрд $	3.03	3.25	2.8	0.4	0.81	1.73	1.83	1.7	2.72	2.07	0.6611	0.8126	0.9062	0.9221	4.48	4.25	1.0043	0.9888
Чистая прибыль, млрд $	-0.45	-2.43	-6.15	-3.14	-1.23	-0.3174	-2.79	1.16	-2.2	-1.74	1.09	-1.12	-0.7648	-0.0129	-0.7366	0.0239	-0.217	0.0793
EV, млрд $										6.58	6.23	5.65	6.18	5.81	2.66	5.93	0.698
EBIT, млрд $										-0.2349	0.0248	0.0283	0.0836	0.1086	0.0944	0.1314	0.1356	0.2704
EBITDA, млрд $	0.92	0.1	0.64	-0.53	0.2	0.5658	0.1354	-0.1078	0.4917	-0.131	0.1328	0.136	0.2123	0.2451	0.855	1.03	0.1957	0.3851
FCF, млрд $	0.4	0.43	-0.18	0.47	0.16	0.182	-0.5349	-0.325	-0.1646	0.011	-0.0963	0.1652	-0.0899	0.0841	1	0.5321	-0.0461	0.2929
Операционный денежный поток, млрд $										0.0698	-0.0493	0.2279	0.0124	0.1725	0.2128	0.1193	-0.0193	0.4293
Баланс стоимость, млрд $										-3.8	-3.24	-3.75	-4.17	-3.94	-4.03	-3.96	-4.3	-4.19
Операционная прибыль, млрд $	0.74	0.89	0.04	0.51	0.21	0.2164	-0.3586	-0.2194	-0.0698	-0.2349	0.0248	0.0283	0.0836	0.1086	1.04	0.5933	0.1957	0.2704
Операционные расходы, млрд $										0.3654	0.1031	0.1279	0.0965	0.0984	0.1268	0.7395	0.8086	0.0771
CAPEX, млрд $	0.38	2.51	0.48	0.5	0.45	0.383	0.3438	0.3493	0.3498	0.0588	0.047	0.0628	0.1023	0.0884	0.5677	0.6272	0.0268	0.1364

Бухгалтерский баланс

Отчетность Годовая Квартальная

	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Наличность, млрд	0.0969	0.1317	0.2711	0.5463	0.389	0.6365	0.5492	1.8072	0.9395	1.37	3.3	0.6364	0.1384	0.1384	0.3729
Short Term Investments									0.4098	0.0509	0.0973	0.000286	0.0716
Total Receivables									1.08	1.14	1.21	0.2429	0.4327	0.2641	0.2641
Товарно материальные запасы									0.2001	0.2609	0.4026	0.1167	0.1473	0.1467	0.1571
Амортизация, млрд									0.0657	0.7426	0.233	0.3124	0.4797	0.4549	0.4549
Total Current Assets									2.79	3.39	5.74	1.19	0.9941	0.8059	0.9915
Чистые активы, млрд				0.4763	0.0222	-0.3922	1.002	2.83	2.83	3.44	5.83	1.21	1.01	1.01	1.03
Активы, млрд	1.224	1.964	4.75	5.61	6.24	7.84	8.4	10.32	9.48	15.98	16.99	3.84	3.88	3.88	4.04
Short Term Debt									0.2654	1.69	3.32	0.9225	1.21	0.2942	0.9556
Long Term Debt									8.14	11.12	6.89	1.84	1.53	1.47	1.5283
Задолженность, млрд	1.0441	1.9056	4.4	5.14	5.82	8.23	7.4	7.48	6.93	18.91	32.2	7.63	7.81	7.81	8.23
Чистый долг, млрд	-0.0236	0.034	0.4763	2.26	0.3216	4.17	3.49	2.73	2.04	11.63	18.08	4.52	4.83	4.83	4.53
Долг, млрд	0.0733	0.1657	0.7474	2.81	0.7105	4.81	4.03	3.49	2.98	13	21.38	5.16	4.96	4.96	4.9

	2019Q3	2019Q4	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Наличность, млрд	0.23	1.65	0.53	1.57	1.44	3.06	2.28	4.34	3.63	0.6364	0.3847	0.4211	0.2285	0.1384	0.4631	0.1022	0.2825	0.3729
Short Term Investments											0.000306	0.000184	0.0000	0.000654	0.0716	0.1035	0.0244
Total Receivables												0.3729	0.5074	0.4327	0.2599	0.2772	0.362	0.2641
Товарно материальные запасы											0.1228	0.1343	0.1384	0.1473	0.1467	0.1453	0.1517	0.1571
Амортизация, млрд													0.1257	0.1333	0.1333	0.1269	0.1253	0.1148
Total Current Assets											1.03	1.17	1.05	0.9941	0.8059	0.9307	1.1973	0.9915
Чистые активы, млрд										1.21	1.04	1.18	1.06	1.01		1.7253	1.9445
Активы, млрд										3.84	3.68	3.84	3.79	3.88	3.55	3.44	3.96	4.04
Short Term Debt											0.9224	0.9663	1.19	1.21	0.2942	0.3433	0.2838	0.9556
Long Term Debt											1.53	1.62	1.67	1.53	1.47	1.42	2.07
Задолженность, млрд										7.63	6.92	7.59	7.96	7.81	7.58	7.4	8.25	8.23
Чистый долг, млрд										4.52	4.11	4.38	4.87	4.83	1.67	1.64	-0.2825	4.53
Долг, млрд	6.06	6.86	9.75	9.77	10.84	10.21	10.25	10.36	11.44	5.16	4.5	4.8	5.09	4.96	15.88	16.82	5.34	4.9

Акция

Отчетность Годовая Квартальная

	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
EPS	-0.89	-0.96	-1.55	0.19	-0.59	-9.77	-1.15	3.96	2.96	6.03	-95.98	-7.09	-7.04	-5.74		-6.92
Цена акции ао								22	23.83	27.69	42.8	22.82	4.4	12.77	8.52	6.57
Число акций ао, млн	110	110	110	110	110	110	110	107	114	113	114	135	115			23.32
FCF/акцию	-3.42	-5.11	-4.25	1.9363	-1.3659	-14.95	-3.74	-3.24	-13.99	36.57	23.84	-8.03	8.61	2.17		8.61

	2019Q3	2019Q4	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
EPS	-1.33	-7.12	-17.98	-9.18	-3.58	-0.92	-8.08	3.36	-6.35	-13	8.03	-7.18	-5.46	-0.0917	-2.12	0.07	-1.8732
FCF/акцию										0.3977	-3.44	5.14	-3.1	2.89	6.8	1.0697	-1.9708

Эффективность

Отчетность Годовая Квартальная

	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
ROE, %	-54.24	-88.52	-83.46	5.01	-14.57		-41.43	27.58	15.06	-354.76	120.67	10.09	20.86	20.86		3.47	29.59
ROA, %	-7.97	-6.62	-5.09	0.4	-1.1	-15.27	-1.56	5.65	4.08	5.39	-66.42	-9.22	-20.91	-20.91		-3.57	8.27
ROIC, %	-5.31	-1.21	-1.83	5.45	5.56	-10.72	5.36	15.15	9.3	234.87	27.59	-0.6					15.01
ROS, %								13.14	9.95	-12.16	-151.52	17.65	-14.59	-24.39	-3.75	-3.75	16.14
ROCE, %									11.77	-12.84	-26.18	2.87	30.99	32.32		82.34	11.99
Рентаб EBITDA, %								16.98	13.5	18.23	-5.34	17.45	21.99	21.99		37.85	19.40
Чистая рентаб, %	-5.8	1.5	0.3	8.9	6.9	-2.7	5.2	11.1	4.59	7.2	-175.72	-46.46	-24.42	-24.42		-3.75	16.34
Operation Margin, %								11.11	7.86	-10.45	-37.55	0.41		7.11	25.51	25.51	15.58
Чистая процентная маржа, %	-11.2	-6.13	-6.29	0.4	-1.12	-17.18	-1.89	6.79	4.59	-21	-188.62	-42.23				9.68	14.35
Доходность FCF, %								-14.74

	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
ROE, %						19.22	-19.53	31.29	20.77	0.3435	-0.189	-2.56	5.43	-2	29.59
ROA, %						-46.27	28.89	-29.66	-20.05	-0.3364	0.196	2.88	-5.85	2.01	8.27
ROCE, %						-9.45	1.8275	2.26	7.61	11.61	13.6	28.75	24.38	35.99	11.99
Рентаб EBITDA, %	24.62	32.62	7.42	-6.33	18.09	-6.34	20.09	16.73	23.43	26.58	19.09	24.19	19.48	38.95	19.40
Чистая рентаб, %						-84.21	164.32	-137.22	-84.39	-1.4	0.79	11.66	-21.87	8.02	16.34

Коэффициенты

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
P/S	1.2	0.3619	0.4176	0.4538	1.008	0.2434	0.5369		0.2434	3.35
P/BV	3.5	1.0471	-1.3576	-0.1858	-0.5485	-0.2042	-0.4505		-0.2042	6.00
P/E	31.6	7.88	5.8	16.74	16.74	16.74			16.74	19.78
P/FCF	-9.2	-9.09	5.6	5.89	-1.62		5.53	2.29	2.29	38.35
E/P	16.41	11.22	-41.52	-351.06	46.65		-0.7142	-0.124	-0.124	0.06
EV/EBITDA	3.05	4.74	8.99	-62.81	18.32	7.75	9.09		7.75	5.36
EV/S							1.7015	1.5068	1.5068
Debt/EBITDA	2.64	3	7.49	18.11	14.31	6.84	6.84	3.52	3.52	0.20
Netdebt/Ebitda	3.04	2.74	3.05	-0.71	4.67		6.64	3.26	3.26	0.25
Debt/Ratio	0.73	0.73	1.18	1.9	1.99		1.2808	1.2129	1.2129	0.33
Debt/Equity	2.64	2.73	-6.46	-2.12	-2.01		4.74	4.76	4.76	6.04
Debt/Net Income							-6.16	-35.61	-35.61	3.43
Бета				1.75	1.69	1.34	0.6408	-4.51	-4.51	0.93
Индекс Альтмана	1.17	1.14	-0.21	-3.38	-0.2959	0.899	2.07	3.03	3.03	4.04

	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
P/S	0.3774	0.5775	0.275	0.2934	0.303	0.2862	0.5761	0.3085		3.35
P/BV	-0.5418	-0.6539	-0.3382	-0.3159	-0.2506	-0.2459	-1.0864	-0.2282		6.00
P/E		-2.31				-0.56	-2.45			19.78
EV/EBITDA	-3.87	23.21	-92.69	17.66	8	3.3	5.32	0.7525		5.36
Debt/EBITDA		33.85	35.29	24	20.25	20.25	17.5	27.87	12.72	0.20

Дивиденды

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2020	2021	2022	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.1657		0.631		0.4625
Дивиденды / прибыль, %		115.24	0	0	0	0	38.74

	2023Q3	2023Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.0946	0.1337
Дивиденды / прибыль, %		168.61	38.74

Остальное

Отчетность Годовая Квартальная

	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	0.0257	0.0104	0.0648	0.0149	0.0574	0.0574		0.0427
Расходы на обслуживание долга	0.2478	1.11	2.66	0.7522	0.9437	0.9438		1.0542
Всего задолженность	4.06	6.86	10.21
Персонал, чел				12435	12485	13543	13543

	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	0.0319	0.0101	0.0087	0.0207	0.0178	0.0109	0.0103	0.008
Расходы на обслуживание долга	0.7522	0.2007	0.2215	0.2632	0.2585	0.244	0.2282	0.2684	0.2373

Investing Port

NYSE: AZUL - Azul S.A.

Отчетность Azul S.A.

Капитализация

Бухгалтерский баланс

Акция

Эффективность

Коэффициенты

Дивиденды

Остальное