OTC: VWSYF - Vestas Wind Systems A/S

Доходность за полгода: -13.37%
Сектор: Industrials

Отчетность Vestas Wind Systems A/S

Капитализация

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Капитализация, млрд $							13.87	13.94	14.97	19.78	25	29.82		23.03
Выручка, млрд $	5.84	7.22	6.08	6.91	8.42	10.24	9.95	10.13	12.15	14.82	15.59	15.51	16.47	16.47
Чистая прибыль, млрд $	-0.166	-0.963	-0.082	0.392	0.685	0.965	0.894	0.684	0.704	0.765	0.167	-1.6835	0.0825	0.0825
EV, млрд $							11.17	11.13	12.03	17.01	23.78	25.75	27.38	27.38
EBIT, млрд $								0.8431	0.899	0.6252	0.4053	-1.374	0.136	0.136
EBITDA, млрд $			0.142	0.0909	1.103	1.718	1.628	1.39	1.502	1.658	1.298	-0.2088	0.981	0.981
FCF, млрд $	0.107	-0.409	0.986	0.848	1.104	1.692	1.134	0.414	0.047	0.055	0.12	-1.0859	0.1308	0.1308
Операционный денежный поток, млрд $							1.625	1.021	0.823	0.743	0.996	-0.2088	0.9949	0.9949
Баланс стоимость, млрд $							3.05	3.04	3.33	4.77	4.7	3.26	2.93	2.93
Операционная прибыль, млрд $	-0.038	-0.136	0.181	0.551	0.859	1.421	1.23	0.944	1.004	0.747	0.4	-1.7092	0.3127	0.3127
Операционные расходы, млрд $			5.87	0.814	7.56	8.82	8.72	9.19	11.14	14.07	15.19	1.4586	1.3365	1.3365
CAPEX, млрд $	0.733	0.336	0.262	0.278	0.368	0.489	0.491	0.312	0.451	0.379	0.476	0.8771	0.8642	0.8642

	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Выручка, млрд $	16.7	26.41	35.51	31.8	14.59	26.3	41.18	4.55	2.49	3.31	3.91	5.17	3.06	3.71	4.71	5.11	2.87
Чистая прибыль, млрд $	-0.5977	-0.0373	2.16	4.21	-0.4239	0.6693	0.9147	0.017	-0.765	-0.119	-0.147	-0.585	0.0162	-0.1244	0.0314	0.1585	-0.0728
EV, млрд $										24.48	23.11	29.61	30.62	27.44	24.19	27.38	29.92
EBIT, млрд $								0.0932	-0.2221	-0.1737	-0.1296	-0.4769	0.0714	-0.0735	0.0757	0.2699	-0.1786
EBITDA, млрд $	0.65	1.4	4.28	4.28	1.01	2.39	4.22	0.015	-0.48	-0.148	-0.127	-0.9516	-0.3169	-0.0952	0.0616	0.4787	-0.0739
FCF, млрд $	-6.35	-0.2182	4.51	4.77	-6.14	1.82	2.92	0.585	-1.123	-0.367	-0.804	1.3842	-1.2372	-0.1525	-0.279	1.6256	-1.0206
Операционный денежный поток, млрд $					-0.746	0.36	0.523	0.859	-0.188	-0.188	-0.614	1.6599	-1.0534	0.0519	-0.0335	1.9221	-0.8086
Баланс стоимость, млрд $					4.71	4.55	4.68	4.7	3.86	3.69	3.54	3.29	3.25	3.06	3.21	3.24	3.27
Операционная прибыль, млрд $	-5.68	0.3858	5.14	5.7	-5.55	2.68	3.89	0.106	-0.48	-0.148	-0.127	-0.4769	0.0714	-0.0735	0.0757	0.2699	-0.0728
Операционные расходы, млрд $					2.03	3.44	5.21	4.45	2.97	3.45	4.04	0.3277	0.3309	0.332	0.319	0.3663	0.3341
CAPEX, млрд $	1.13	1.15	1.21	1.61	1.54	1.64	1.8	0.152	0.075	0.075	0.085	0.2758	0.1839	0.2044	0.2455	0.2964	0.212

	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Бухгалтерский баланс

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Наличность, млрд	3.2	2.89	2.86	3.04	2.39	2.52	3.19	3.19
Short Term Investments		0.3969	0.1673	0.0985	0.1101	0.2313	0.0029	0.0029
Total Receivables		1.79	2.77	3.03	3.76	4.22	4.42	4.42
Товарно материальные запасы		2.99	4.1	5.29	5.38	6.83	6.33	6.33
Амортизация, млрд		0.4302	0.5273	0.606	0.9377	1.1652	0.845	0.845
Total Current Assets		8.05	10.1	10.86	12.21	14.59	14.46	14.46
Чистые активы, млрд	3.11	3.09	3.29	4.65	4.75	1.8763	3.04	14.95
Активы, млрд	10.87	11.9	14.33	18.16	19.71	21.52	21.81	21.81
Short Term Debt			0.0976	0.3406	0.662	0.2656	0.1579	0.1579
Long Term Debt			0.5037	0.4648
Задолженность, млрд	7.76	8.8	10.99	13.46	14.95	18.24	18.86	18.86
Чистый долг, млрд		-2.22	-1.9575	-1.4805	-0.9008	0.0803	0.0959	0.0959
Долг, млрд	0.497	0.498	0.101	0.384	1.44	2.6	3.28	3.28

	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Наличность, млрд	14.66	13.92	17.51	22.8	12.47	11.87	13.96	2.39	1.775	1.324	1.113	2.54	1.8147	1.5952	1.8018	3.52	2.45
Short Term Investments										0.1195		0.2335	0.2626	0.3083	0.0043	0.0032	0.0632
Total Receivables										4.18	4.55	4.26	4.34	4.47	4.89	4.89	3.41
Товарно материальные запасы										7.35	7.78	6.89	7.47	7.69	7.58	6.99	7.78
Амортизация, млрд										-0.0021	-0.0286	-0.4747	-0.3883	-0.0216	-0.0141	0.2088	0.1047
Total Current Assets										14.06	14.97	14.74	14.56	14.79	15.17	15.98	15.98
Чистые активы, млрд					4.63	4.48	4.73	4.75	3.88	3.65	3.71	1.8946		1.9218
Активы, млрд					19.1	19.56	18.98	19.71	20.08	20.46	20.45	21.73	21.54	21.99	22.56	24.11	24.2
Short Term Debt										0.2429	0.2455	0.2682	0.2401	0.2066	0.7322	0.1746	0.1981
Задолженность, млрд					14.4	15.04	14.24	14.95	16.18	16.8	16.72	18.42	18.27	18.91	19.33	20.85	20.92
Чистый долг, млрд										0.6664	1.4348	0.0811	1.3465	1.5227	1.8948	0.106	1.222
Долг, млрд	72.52	74.92	69.89	83.61	88.08	96.69	91.61	94.46	96.57	100.48	97.12	2.62	3.16	3.12	3.7	3.63	3.67

	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Акция

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2001	2002	2003	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
EPS											-0.16	-0.95	-0.08	0.35	0.61	0.88	0.84	0.6934	0.7208	0.7617	0.1661	-1.6732	0.0817		0.0817
Цена акции ао	5.57	2.47	2.49	2.37	3.16	8.06	17.6	9.5	14.01	5.86	2.67	1.1	5.44	7.85	13.36	12.52	12.39	12.52	16.61	39.7	32.89	25.08	31.73	25.44	25.44
Число акций ао, млн																	1063	1007	990	982	1007	1077.57	1081.45		1081.45
FCF/акцию																	1.1137	0.4197	0.0481	0.0548	0.1194	-1.0078	0.1209		0.1209

	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
EPS	-0.57	-0.05	2.16	4.27	-0.45	0.66	0.9	0.0169	-0.761	-0.1184	-0.1457	-0.5814	0.0161	-0.1232	0.0311	0.157	-0.0721
FCF/акцию					-0.9079	0.1477	0.2953	0.582	-1.1171	-0.3651	-0.7966	1.2721	-1.1335	-0.1397	-0.2556	1.5035	-0.9436

	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Эффективность

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
ROE, %	-6.23	-45.88	-5.21	20.09	25.96	31.7	28.37	22.05	22.05	19.25	3.55	-43.56	2.66		2.66	15.17
ROA, %	-2.25	-13.14	-1.3	6.2	8.79	10.42	8.6	6.01	5.37	4.71	0.8819	-8.4	0.3807		0.3807	5.90
ROIC, %	-2.67	-27.17	-0.77	16.17	21.59	27.28	24.53	19.15	18.07	15.51	3.11				-8.89	11.69
ROS, %			3.47	8.15	10.25	16.78	12.59	9.55	8.27	5.14	5.14	-6.97	-10.85	0.5009	0.5009	8.94
ROCE, %								21.54	20.14	10.98	6.57	-19.51	1.6529		1.6529	12.50
Рентаб EBITDA, %			2.33	10.26	13.1	16.53	16.36	13.72	12.37	11.19	8.33	-1.35	5.96		5.96	16.28
Чистая рентаб, %	-0.7	-1.9	3	8	10.2	13.9	12.4	6.75	5.8	5.16	1.07	-10.85	0.5		0.5	9.40
Operation Margin, %			3.47	8.15	10.25	13.88	12.36	9.32	8.27	5.04	5.04		-8.59	1.8986	1.8986	12.05
Чистая процентная маржа, %	-2.84	-13.35	-1.35	5.67	8.13	9.43	8.98	6.75	5.8	5.16	1.07				-3.29	8.85

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
ROE, %	-1.6128	2.17	2.74	0.3667	-16.8	-2.73	-3.56	-14.66	0.4362	-3.54	0.946	5	-2.29	15.17
ROA, %	-0.3274	0.4605	0.6332	0.0879	-3.85	-0.5871	-0.7187	-2.64	0.075	-0.5715	0.1408	0.6825	-0.3015	5.90
ROCE, %				1.5774	-3.62	-2.71	-1.8898	-6.34	0.9463	-0.9599	0.9944	3.35	-2.12	12.50
Рентаб EBITDA, %	6.93	9.08	10.24	0.33	-19.32	-4.48	-3.25	-18.4	-10.36	-2.57	1.31	9.37	-2.57	16.28
Чистая рентаб, %	-3.11	2.52	2.2	0.37	-30.78	-3.6	-3.76	-11.31	0.53	-3.35	0.67	3.1	-2.54	9.40

	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Коэффициенты

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
P/S	0.2	0.1	0.7	1	1.8	1.4	1.2	1.285	1.3942	2.6	1.7542	1.6549	1.6563		1.6563	1.24
P/BV	0.6	0.5	3.5	3.1	5	4.3	3.7	4.5	5.4	11.5	5.6	7.83	9.26		9.26	1.92
P/E	26.5		-0.64	15.2	24.8	14.8	13.3	19.04	24.06	50.27	163.73		330.88		330.88	11.99
P/FCF			0.04	0.53	0.15	0.16	0.37	1.63	6.04	21.63	122.67		-21.43	176.07	176.07	16.00
E/P			-155.38	77.49	363.02	351.72	176.84	59.17	31.36	9.72	1.71		-0.0723	0.0036	0.0036	3.09
EV/EBITDA			4.02	-1.28	-1.89	-1.44	6.86	8	8.01	10.26	18.32	-123.32	27.91		27.91	8.11
EV/S													1.6	1.6624	1.6624
Debt/EBITDA							0.31	0.36	0.07	0.23	1.0383		3.34	3.34	3.34	2.77
Netdebt/Ebitda			3.65	-2	-2.06	-1.61	-1.87	-2.05	-1.79	-1.9	-1.9		0	0.0978	0.0978	1.41
Debt/Ratio			0.73	0.66	0.66	0.68	0.71	0.74	0.77	0.74	0.74		0.1353	0.1504	0.1504	0.23
Debt/Equity			2.7	1.94	1.96	2.11	2.49	2.84	3.34	2.89	2.89		0.1926	0.2194	0.2194	9.61
Debt/Net Income													-1.7288	39.76	39.76	5.21
Бета											0.91	1.16	2.72	-0.3413	-0.3413	0.73
Индекс Альтмана			1.63	1.76	1.96	2.23	1.89	1.67	1.62	1.74	3.17	2.58	2.1	95.77	95.77	3.38

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
P/S	2.43	2.31	2.3	1.758	1.5599	1.4703	1.3994	1.9074	1.8107	1.5802	1.3379	1.6556	1.758	1.24
P/BV				5.74	7.22	6.37	5.37	8.92	8.95	8.41	6.92	8.37	8.74	1.92
P/E		38.35	49.32	164.57					-33.93		-33.59	330.87		11.99
EV/EBITDA						104.64	-70.22	-22.36	-19.42	-18.08	-18.58	207.89	80.5	8.11
Debt/EBITDA											59.96	7.58		2.77

	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Дивиденды

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2001	2002	2003	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Див.выплата, млрд																0.278	0.25	0.197	0.209	0.228	0.05	0.1		0.1019
Дивиденд	1.5	1.5												0.566	0.566	1.038	1.39	1.52	1.12	1.157	1.354	0.0507		0.0543
Див доход, ао, %	0	88.17	60.26	50.77	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	4.24	8.29	11.22	10.18	5.85	2.91	4.12	4.4	0.1882	0.2165	4.09
Дивиденды / прибыль, %															20.1	22	29.9	36.55	27.98	27.32	136.53			133.7	68.30

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q4	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.228	0.228	0.05	0.05	0.05	0.05	0
Дивиденды / прибыль, %		256.18	40.98	294.12				68.30

	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Остальное

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	0.014	0.015	0.039	0.016	0.019	0.0396	0.2195		0.2195
Расходы на обслуживание долга	0.015	0.022	0.047	0.04	0.052	0.0675	0.2517		0.2517
Всего задолженность		7.41	9.35	11.23
Персонал, чел					29229	29427	28438	30586

	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	CAGR 5
Расходы на обслуживание долга	0.0485	0.0367	0.0626	0.0345	0.0428

	CAGR 5

Investing Port

OTC: VWSYF - Vestas Wind Systems A/S

Отчетность Vestas Wind Systems A/S

Капитализация

Бухгалтерский баланс

Акция

Эффективность

Коэффициенты

Дивиденды

Остальное