OTC: ZTCOF - ZTE Corporation

Доходность за полгода: -10.22%
Сектор: Technology

Отчетность ZTE Corporation

Капитализация

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Капитализация, млрд $									8.38	13.22	20.26	19.2		21.52
Выручка, млрд $	86.25	84.22	75.23	81.47	100.19	101.23	108.82	85.51	90.74	101.45	114.52	16.93	16.92	16.92
Чистая прибыль, млрд $	2.06	-2.84	1.358	2.63	3.21	-2.36	4.57	-6.98	5.15	4.26	6.81	1.1124	1.2839	1.2839
EV, млрд $								7.53	1.1553	-12.92	19.06	8.66	7.89	7.89
EBIT, млрд $								-0.0745	0.59	0.6352	0.7543	1.8721	1.3236	1.3236
EBITDA, млрд $			2.94	0.73	0.8386	2.82	10.48	-4.88	12.47	10.53	14.57	2.48	2	2
FCF, млрд $	-5.88	-0.828	0.238	0.445	4.94	1.258	1.236	-14.1	0.896	3.76	10.04	0.3615	2.02	2.02
Операционный денежный поток, млрд $								-1.27	1.03	1.41	2.17	1.0432	2.57	2.57
Баланс стоимость, млрд $								3.16	3.98	5.97	7.1	8.07	9.36	9.36
Операционная прибыль, млрд $	2.76	-3.36	1.438	3.08	3.43	2.56	7.76	5.95	9.3	5.59	8.53	1.2108	1.3236	1.3236
Операционные расходы, млрд $			75.38	12.82	15.23	98.68	101.05	79.57	81.43	95.86	14.62	4.84	5.06	5.06
CAPEX, млрд $	4.07	2.38	2.34	2.07	2.47	4	5.98	4.88	6.55	6.47	5.69	0.6817	0.5513	0.5513

	2017Q4	2018Q2	2018Q4	2019Q2	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Выручка, млрд $	64.45	48.53	52.63	51.56	51.36	52.08	62.08	31.2	32.02	36.79	37.1	34.07	37.64	37.26	33.01	4.03	4.36	3.96	4.75	4.17
Чистая прибыль, млрд $	3.05	-9.94	0.81	1.91	4.2	2.55	2.74	2.5	2.97	1.97	1.03	2.5	2.98	2.45	1.21	0.3651	0.391	0.3273	0.2044	0.3774
EV, млрд $														8.07	8.77	13.08	16.01	12.9	7.92	9.03
EBIT, млрд $												0.3769	0.3313	0.3915	0.1729	0.4301	0.4131	0.3336	0.1561	0.7116
EBITDA, млрд $	2.78	-0.8	5.09	4.22	5.65	4.22	3.13	2.98	3.38	3.85	1.16	3.9	3.97	3.52	2.05	0.6373	0.5624	0.5326	0.3314	0.7003
FCF, млрд $							5.17	0.9629	7.53	-0.0261	4.33	0.5292	1.38	-0.9143	3.11	-0.1546	0.4462	0.2605	1.0254	0.3033
Операционный денежный поток, млрд $												0.1638	0.319	0.0308	0.5377	0.3213	0.5665	0.3919	1.1718	0.4379
Баланс стоимость, млрд $												7.41	7.58	7.91	8.09	8.45	8.78	9.16	9.36	9.76
Операционная прибыль, млрд $	12.47	-9.2	-2.44	-0.72	6	-0.73	5.62	2.91	9.18	1.67	5.97	1.67	3	0.4792	4.39	0.4301	0.4131	0.3336	0.1561	0.3573
Операционные расходы, млрд $												3.47	4.02	4.09	3.93	1.2841	1.4258	1.3333	1.3836	1.3715
CAPEX, млрд $	1.76	0.94	0.85	1.22	1.33	1.31	1.36	1.33	1.33	1.38	1.4	1.31	1.27	1.27	1.22	0.1546	0.1204	0.1313	0.1465	0.1346

	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Бухгалтерский баланс

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Наличность, млрд	33.41	25.77	33.87	36.7	55.67	7.76	10.81	10.81
Short Term Investments		0.2043	0.0776	0.1435	0.1883	0.0707	0.0211	0.0211
Total Receivables		4.84	4.53	3.85	4.22	3.86	5.26	5.26
Товарно материальные запасы		25.01	27.69	33.69	5.02	6.23	5.66	5.66
Амортизация, млрд			0.5003	0.5539	0.6399	0.6039	0.6781	0.6781
Total Current Assets		12.85	14.19	14.8	17.69	18.98	21.82	21.82
Чистые активы, млрд		12.81	14.15	14.76	17.64	2.06	19.52	19.25
Активы, млрд	143.96	129.35	141.2	150.63	23.28	24.91	27.73	27.73
Short Term Debt		3.48	3.8	1.46	1.24	1.4626	3.33	3.33
Long Term Debt				3.13	4.14	4.84	5.86	5.86
Задолженность, млрд	98.58	96.39	103.25	104.51	15.93	16.71	18.33	18.33
Чистый долг, млрд		0.2505	0.4665	0.0469	-1.4435	-1.3502	-1.4836	-1.4836
Долг, млрд	14.72	23.74	26.65	10.56	48.66	6.41	9.33	9.33

	2017Q4	2018Q2	2018Q4	2019Q2	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Наличность, млрд	39.83	22.31	27.59	33.28	35.63	42.83	39.23	48.17	60.15	65.71	62.04	73.11	64.38	57.78	63.26	8.76	8.75	9.25	10.81	11.96
Short Term Investments												0.1583	0.1242	0.0662	0.0711	0.0532	0.0586	0.0402	0.0211	0.0139
Total Receivables												3.78	4.53	4.48	2.43	3.27	3.54	3.5	5.26	4
Товарно материальные запасы												5.71	5.79	6.32	6.26	6.35	6.33	6.24	5.66	5.74
Амортизация, млрд														0.2604	0.1774	0.2072	0.1493	0.199	0.1752	-0.0113
Total Current Assets												19.18	19.16	19.27	19.08	19.56	20.03	20.42	21.82	22.86
Чистые активы, млрд												19.12	19.1	19.21	19.02	2.07	2.05	2.06
Активы, млрд												24.72	24.79	24.99	24.96	25.42	25.73	26.12	27.73	28.7
Short Term Debt												1.42	1.36	1.43	1.38	1.6753	1.6763	1.8304	3.33	4.34
Long Term Debt												4.9	4.25	4.34	4.86	5.17	5.51	5.52	5.86	6.2
Задолженность, млрд												17.09	16.97	16.92	16.75	16.87	16.87	16.89	18.33	18.89
Чистый долг, млрд														-1.0459	-1.368	-1.8091	-1.4672	-1.7948	-1.4836	-1.2873
Долг, млрд	105.15	93.54	101.92	110.31	96.61	100.78	88.21	90.37	100.74	104.15	96.25	100.19	99.24	92.25	88.05	6.96	7.28	7.46	9.33	10.67

	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Акция

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее за 5 лет	CAGR 5
EPS		0.51	-0.69	0.33	0.64	0.77	-0.57	1.08	1.67	1.22	-0.24	1.47	0.2349	0.2695		0.2695
Цена акции ао	2.88		3.46	1.36	1.75	1.68	2.23	1.66	3.7	1.86	2.86	2.54	2.62	2.25	2.29	2.29
Число акций ао, млн								4229	4181	4219	4630	4634	652.02	655.8		655.8
FCF/акцию									-3.36	0.2119	0.8152	2.12	0.5544	3.08		3.08

	2017Q4	2018Q2	2018Q4	2019Q2	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
EPS	0.64	-2.3	0.23	0.41	0.97	0.44	0.6	0.57	0.49	0.46	0.25	0.58	0.59	0.55	0.29	0.0771	0.0819	0.0684	0.0427	0.0792
FCF/акцию												0.054	0.1929	-0.2275	0.5351	-0.2363	0.6762	0.3942	1.5571	0.4625

	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Эффективность

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
ROE, %	8.71	-12.42	6.17	11.11	11.76	-8.41	15.74	-25.61	19.91	10.56	14.38	14.67	14.73		14.73	23.20
ROA, %	2.17	-2.67	1.31	2.55	2.83	-1.8	3.2	-5.11	3.81	2.04	4.27	4.62	4.88		4.88	11.68
ROIC, %	7.17	-3.14	4.73	6.9	7.39	-4.06	9.38	-12.44	9.88	6.16	7.95				7.21	15.75
ROS, %			-0.2	2.31	1.25	2.78	4.95	-0.63	4.71	3.59	3.59	6.31	6.57	7.59	7.59	21.93
ROCE, %								-1.31	7.8	6.04	6.07	13.26	8.12		8.12	21.93
Рентаб EBITDA, %			3.91	5.56	5.44	1.64	7.42	-5.7	10.16	4.31	5.82	14.63	11.83		11.83	30.63
Чистая рентаб, %	3.2	-4	1.9	3.8	3.4	2.5	7.1	7	10.3	5.5	7.5	6.57	7.59		7.59	21.93
Operation Margin, %			-0.2	2.31	1.25	2.11	6.9	6.28	9.39	5.51	5.51		8.59	7.82	7.82	27.68
Чистая процентная маржа, %	2.39	-3.37	1.8	3.23	3.2	-2.33	4.2	-8.17	5.67	4.2	5.95				5.89	17.53

	2019Q4	2020Q2	2020Q4	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
ROE, %					4.48	4.57	4.22	2.28	4.63	4.79	3.87	2.33	4.16	23.20
ROA, %					1.2739	1.3088	1.2492	0.6961	1.448	1.5289	1.2626	0.7603	1.3373	11.68
ROCE, %					3.03	2.57	2.98	1.2604	3.09	2.85	2.21	1.001	4.41	21.93
Рентаб EBITDA, %	11	8.1	5.04	3.14	11.45	10.31	8.64	6.22	15.83	12.9	13.44	6.98	16.8	30.63
Чистая рентаб, %					7.94	7.37	6.88	4.15	9.07	8.97	8.26	4.3	9.05	21.93

	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Коэффициенты

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
P/S	0.4	0.6	0.5	0.7	0.5	1	0.6	1	0.76	0.7	0.5912	0.5537		0.5537	5.86
P/BV	1.6	2	1.8	2.3	1.5	3.3	2.4	3.2	2.59	1.6	1.2207	0.996		0.996	5.72
P/E		4.19	16.5	17.6	13.9	3.69	-1.21	20.3	20.45	10.6	9	7.3		7.3	28.16
P/FCF		23.92	76.46	10.13	6.01	13.64	-0.6	15.35	3.1	3.93		59.98	10.65	10.65	28.71
E/P		23.88	7.74	7.25	-31.18	27.11	-82.43	37.43	36.48	28.85		0.0513	0.0597	0.0597	11.65
EV/EBITDA		10.59	8.17	5.43	-11.89	-1.68	2.76	-1.03	3.22	1.89	3.5	3.94		3.94	15.03
EV/S												1.1708	0.4663	0.4663
Debt/EBITDA								2.14	1	2.65	2.59	4.66	4.67	4.67	0.75
Netdebt/Ebitda		8.65	0.66	-3.75	-16.44	-3.76	4.49	-2.52	-1.82	-1.82		0	-0.7418	-0.7418	-0.94
Debt/Ratio		0.76	0.75	0.65	0.71	0.68	0.75	0.73	0.69	0.69		2.15	0.3365	0.3365	0.09
Debt/Equity		3.39	3.21	2.09	3.82	3.12	4.21	3.58	2.41	2.41		2.76	0.4847	0.4847	0.56
Debt/Net Income												48.07	7.27	7.27	1.47
Бета									0.54	0.53	0.64	-2.71	1.7788	1.7788	-0.23
Индекс Альтмана		1.13	1.44	1.65	1.13	1.32	0.84	1.1	1.25	1.1658	1.2137	1.3125	-4.55	-4.55	22.21

	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
P/S	0.5537	0.5694	0.5338	0.5935	0.866	1.0129	0.8829	0.5501	0.6012	5.86
P/BV	1.1766	1.2242	1.1258	1.2257	1.7406	1.9736	1.5918	1.0001	1.0521	5.72
P/E	9.39	9.46	8.46	9.03	12.64	13.97	11.63	7.3	7.97	28.16
EV/EBITDA			4.36	4.63	6.33	7.55	6.2	3.85	4.26	15.03
Debt/EBITDA			10.76	18.53	10.91	12.95	14	28.15	15.24	0.75

	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Дивиденды

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2005	2006	2007	2008	2009	2010	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	Среднее по отрасли	Среднее за 5 лет	CAGR 5
Див.выплата, млрд													0.2076	0.2979	0.3713	0.318	0.4321	0.5937			0.4599
Дивиденд	0.1141	0.1141	0.0089	0.0165	0.0203	0.2377	0.21	0.17		0.03	0.17	0.25				0.03	0.2	0.3407	0.4227	0.095	0.4227
Див доход, ао, %	0	0	0	0	0	9.13	10.03	15.08	10.92	1.87	7.47	17.8	8.35	13.08		0.96	8.19	14.44	3.35		3.35	1.54
Дивиденды / прибыль, %										4	20.3	30.2			41.95	24.11	12.6	38.77	46.25		46.25	31.61

	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.0518	0.2615	0.077	0.0419	0.0782	0.3521	0.0902	0.0751	0.0938
Дивиденды / прибыль, %	16.93	80.7	24.75	24.13	21.43	90.06	27.54	36.74	24.85	31.61

	Среднее по отрасли	Среднее за 5 кварталов	CAGR 5

Остальное

МСФО

Отчетность Годовая Квартальная

	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	0.1033	0.1285	0.1709	0.2065	0.3359	0.5623		0.5623
Расходы на обслуживание долга	1.7182	1.4957	1.3479	1.946	0.2679	0.4325		0.4325
Всего задолженность	89.38	86.37	74.39
Персонал, чел				73709	73709	74811	72093

	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	CAGR 5
Чист. проц. доходы, млрд	0.0654	0.0921	0.0839	0.5779	0.1197	0.3739	0.1577	0.9727	0.1912
Расходы на обслуживание долга	0.0599	0.0711	0.073	0.0645	0.0976	0.1302	0.1228	0.0832	0.1671

	CAGR 5

Investing Port

OTC: ZTCOF - ZTE Corporation

Отчетность ZTE Corporation

Капитализация

Бухгалтерский баланс

Акция

Эффективность

Коэффициенты

Дивиденды

Остальное